3
2.1.2 Tổng quan về tình hình niêm yết trên SGDCK Tp.HCM ..................................... 25
a) Giai đoạn 2004 – 2006 .......................................................................................... 25
b) Giai đoạn năm 2007 ............................................................................................... 27
2.2 Thực trạng của hoạt động thẩm định niêm yết trên SGDCK Tp.HCM ................ 27
2.2.1 Giai đoạn 2004 – 2006 ......................................................................................... 27
2.2.1.1 Khung pháp lý điều chỉnh hoạt động thẩm định niêm yết .................................. 28
2.2.1.2 Các quy định liên quan đên tiêu chuẩn niêm yết ................................................ 29
2.2.1.3 Đánh giá hoạt động thẩm định niêm yết ............................................................. 30
2.2.2 Giai đoạn năm 2007 .............................................................................................. 31
2.2.2.1 Khung pháp lý điều chỉnh hoạt động thẩm định niêm yết .................................. 31
2.2.2.2 Tiêu chuẩn niêm yết ........................................................................................... 32
i. Đối với cổ phiếu ................................................................................................. 32
ii. Đối với trái phiếu ................................................................................................ 33
iii. Đối với chứng chỉ quỹ đại chúng hoặc cổ phiếu của công ty đầu tư chứng
khoán đại chúng .................................................................................................. 33
iv. Nhận xét .............................................................................................................. 34
2.2.2.3 Đánh giá hoạt động thẩm định niêm yết ............................................................. 36
i. Đối với niêm yết lần đầu .................................................................................... 36
a) Quy trình nghiệp nghiệp vụ .......................................................................... 36
b) Kêt quả thẩm định niêm yết .......................................................................... 42
c) Những vấn đề phát sinh trong quá trình thẩm định ....................................... 44
ii. Đối với niêm yết bổ sung .................................................................................... 47
a) Quy trình nghiệp vụ ...................................................................................... 47
b) Kết quả xem xét niêm yết bổ sung................................................................. 48
Chương III: MỘT SỐ KIẾN NGHỊ NHẰM HOÀN THIỆN HỆ THỐNG THẨM
ĐỊNH NIÊM YẾT TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM
3.1 Định hướng phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam ............................. 49
3.2 Những yêu cầu đặt ra đối với hoạt động thẩm định niêm yết ............................... 51
3.3 Một số kiến nghị nhằm hoàn thiện hệ thống thẩm định niêm yết trước nhu cầu
phát triển của thị trường ........................................................................................ 51
3.3.1 Những kiến nghị liên quan đến xây dựng tiêu chuẩn niêm yết ............................ 51
Xây dựng tiêu chuẩn niêm yết linh hoạt theo tình hình phát triển của thị trường 51
Xây dựng tiêu chuẩn niêm yết cho các loại hàng hóa mới .................................... 53
