i
TÓM TẮT KHÓA LUẬN
Trong bài nghiên cứu này, tác giả tiến hành phân tích tác động của rủi ro tín dụng
đến khả năng sinh lời tại 14 ngân hàng thƣơng mại niêm yết trên sàn chứng khoán
Việt Nam trong khoảng thời gian 2005 - 2016. Tác giả thu thập số liệu thứ cấp qua
báo cáo tài chính của các ngân hàng. Nghiên cứu sử dụng tỷ lệ nợ xấu trên tổng dƣ
nợ cho vay (NPLR), dự phòng rủi ro tín dụng (LLPR), đòn bẩy tài chính (LEV), tỷ
lệ an toàn vốn tối thiểu (CAR) là các chỉ số của rủi ro tín dụng; ngoài ra còn có các
biến quy mô ngân hàng (BS), tỷ lệ lạm phát (INF), tốc độ tăng trƣởng (GDP). Thêm
vào đó, nghiên cứu có thêm yếu tố biến giả (DUMMY) tác động của khủng hoảng
tài chính, để xét rằng trong giai đoạn khủng hoảng tài chính 2008 - 2009 có ảnh
hƣởng đến khả năng sinh lời của các NHTM hay không. Còn chỉ số đại diện cho
khả năng sinh lời là ROE. Qua kết quả thống kê từ mô hình hồi quy REM, NPLR
tác động ngƣợc chiều và có ý nghĩa thống kê tới ROE. Ngƣợc lại, các biến LEV,
BS, INF, GDP có tác động cùng chiều đến ROE. Trong khi đó, LLPR và DUMMY
không có tác động đến khả năng sinh lời. Nghiên cứu kết luận rằng rủi ro tín dụng
vẫn là một mối quan tâm lớn đối với các NHTM ở Việt Nam vì rủi ro tín dụng là
một yếu tố dự báo quan trọng của hoạt động tài chính ngân hàng.
