30-Dec-13
1
PHÂN TÍCH TỶ SỐ TÀI CHÍNH
Phân tích tỷ số
1. Đánh giá khả năng thanh toán ngắn hạn
Khả năng thanh toán ngắn hạn chỉ ra khả năng thanh toán
các khoản nợ ngắn hạn,
-Khả năng thanh toán hiện hành-Current ratio :
Khả năng thanh toán hiện hành =
Tài sản ngắn hạn
Nợ ngắn hạn
30-Dec-13
2
Phân tích tỷ số
-Khả năng thanh toán nhanh (Quick ratio):
-Khả năng thanh toán tức thời (Cash ratio):
Khả năng thanh toán nhanh =
Tiền mặt + CK thị trường + Khoản phải thu
Nợ ngắn hạn
Khả năng thanh toán tức thời = Tiền mặt + CK thị trường
Nợ ngắn hạn
Phân tích tỷ số
2. Đánh giá Hiệu suất hoạt động:
-Vòng quay của khoản phải thu:
-Thời gian thu tiền bình quân:
Vòng quay khoản phải thu =
Doanh thu thuần
Khoản phải thu bình quân
Thời gian thu tiền bình quân =
365 ngày (hoặc 360)
Vòng quay khoản phải thu năm
30-Dec-13
3
Phân tích tỷ số
2. Đánh giá hiệu suất hoạt động:
-Vòng quay hàng tồn kho:
-Thời gian quay vòng hàng tồn kho bình quân:
Vòng quay hàng tồn kho =
Giá vốn hàng bán
Hàng tồn kho bình quân
Thời gian quay vòng HTK bình quân = 365 ngày (hoặc 360)
Vòng quay hàng tồn kho
Phân tích tỷ số
2. Đánh giá hiệu suất hoạt động
-Vòng quay của tài sản (Total Asset Turnover):
-Vòng quay của TSCĐ:
Vòng quay tổng tài sản = Doanh thu thuần
Tổng tài sản bình quân
Vòng quay TSCĐ = Doanh thu thuần
TSCĐ (thuần) bình quân
30-Dec-13
4
Phân tích tỷ số
2.4.2 Đánh giá hiệu suất hoạt động
- Vòng quay vốn chủ sở hữu :
Vốn CSH (Vốn cổ phần) = Cổ phần ưu đãi, cổ phần
thường (vốn góp), Thặng dư vốn, Lợi nhuận giữ lại
Vòng quay vốn chủ sở hữu = Doanh thu thuần
Vốn CSH bình quân
Phân tích tỷ số
3. Đánh giá cấu trúc vốn:
-Tỷ lệ nợ/tổng tài sản:
-Tỷ lệ nợ dài hạn/tổng nguồn vốn huy động
Tỷ lệ nợ/Tổng tài sản (D/A) = Tổng nợ
Tổng tài sản
Tỷ lệ nợ dài hạn/Tổng vốn huy động =
Nợ dài hạn
Nợ dài hạn + Vốn CSH
30-Dec-13
5
Phân tích tỷ số
3. Đánh giá cấu trúc vốn:
-Tỷ lệ nợ/Vốn cổ phần:
Tỷ lệ nợ/Vốn cổ phần (D/E) = Tổng nợ
Tổng vốn cổ phần
Phân tích tỷ số
3. Đánh giá cấu trúc vốn:
-Tỷ lệ trái phiếu (hoặc vay nợ dài hạn):
-Tỷ lệ cổ phiếu ưu đãi:
Tỷ lệ trái phiếu = Tổng mệnh giá các trái phiếu
Tổng vốn dài hạn
Tỷ lệ cổ phiếu ưu đãi =
Tổng mệnh giá của cổ phiếu ưu đãi
Tổng vốn dài hạn