Bài giảng Luật chứng khoán: Chương 7 - Quản lý nhà nước về chứng khoán và thị trường chứng khoán

7/29/2016<br /> <br /> I. KHÁI NIỆM QUẢN LÝ<br /> <br /> QUẢN LÝ NHÀ NƢỚC VỀ CK VÀ<br /> THỊ TRƢỜNG CHỨNG KHOÁN<br /> <br /> II. KHÁI NIỆM QUẢN LÝ NHÀ NƢỚC<br /> Khái niệm QLNN: Là hoạt động thực thi quyền<br /> lực nhà nước do các cơ quan Nhà nước thực<br /> hiện nhằm xác lập một trật tự ổn định và phát<br /> triển xã hội theo mục tiêu xác đinh.<br /> Chủ thể của QLNN: Cơ quan hay cá nhân có<br /> thẩm quyền trong bộ máy nhà nước, được sử<br /> dụng quyền lực Nhà nước để quản lý.<br /> Đối tượng QLNN : Các tổ chức, cá nhân hoặc<br /> một hoạt động, một lĩnh vực kt-xh.<br /> Công cụ QLNN : Bằng pháp luật, chính sách.<br /> Mục tiêu QLNN : Trật tự QLNN.<br /> <br /> IV. MÔ HÌNH QUẢN LÝ TTCK<br /> <br /> Định nghĩa quản lý nói chung: Là sự tác động<br /> của chủ thể quản lý lên đối tượng chịu sự quản<br /> lý theo mục tiêu nhất định.<br /> Cơ sở ra đời và tồn tại của quản lý: Khi có hoạt<br /> động chung của con người.<br /> Chủ thể quản lý: cá nhân, tổ chức có trách<br /> nhiệm hoặc quyền hạn<br /> Đối tượng chịu sự quản lý: cá nhân, tổ chức<br /> hoặc một hoạt động, một lĩnh vực kt-xh.<br /> Khách thể quản lý: các quan hệ xã hợi.<br /> <br /> III. ĐẶC ĐIỂM QUẢN LÝ NHÀ NƢỚC<br /> VỀ CK VÀ TTCK<br /> Là một lĩnh vực của QLNN.<br /> Được thực hiện bởi các cơ quan:<br /> Chính phủ<br /> Bộ tài chính<br /> UBCKNN<br /> <br /> Mục tiêu:<br /> Bảo vệ người đầu tư<br /> Bảo đảm thị trýờng công bằng, minh bạch và hiệu<br /> quả<br /> Giảm thiểu rủi ro hệ thống<br /> <br /> MÔ HÌNH QUẢN LÝ NHÀ NƯỚC VỀ CK & TTCK<br /> <br /> Mô hình tổ chức quản lý nhà nước<br /> Cơ quan QLNN về ck và TTCK là cơ quan độc lập của Chính phủ:<br /> tồn tại ở rất nhiều nýớc: Trung quốc, Ba lan, Bungaria…<br /> C quan trực thuộc Bộ tài chính: Việt nam, Đài loan.<br /> Mô hình UBCK gồm các thành viên là đại diện có thẩm quyền của<br /> một số bộ ngành.<br /> <br /> Mô hình tổ chức tự quản thị trường: Sở giao dịch và các<br /> Hiệp hội chia sẻ trách nhiệm giám sát TTCK với Chính phủ.<br /> Thông qua việc ban hành các quy chế hoạt động, quy chế<br /> thành viên, các quy chế về đạo đức nghề nghiệp. Mô hình<br /> này thường gặp ở các nước có TTCK phát triển.<br /> <br /> Theo chế độ quản lý chất lƣợng (chế đô cấp phép):<br />  Cơ quan Nhà nước có thẩm quyền về ck và TTCK xem xét,<br /> đánh giá chất lượng của cổ phiếu phát hành ra công chúng<br /> thông qua việc thẩm định nội dung của đợt phát hành trên cơ<br /> sở các điều kiện do pháp luật quy định.<br />  Phù hợp ở những nước mới hình thành TTCK, hệ thống pháp<br /> luật còn thiếu đồng bộ, tiêu chuẩn kế toán, kiểm toán chưa<br /> đầy đủ rõ ràng, nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm.<br /> <br /> 1<br /> <br /> 7/29/2016<br /> <br /> MÔ HÌNH QUẢN LÝ NHÀ NƯỚC VỀ CK & TTCK<br /> Theo chế độ công bố thông tin (chế đô đăng ký):<br />  Tổ chức phát hành phải cung cấp đầy đủ các thông tin quan<br /> trọng của công ty cho những nhà đầu tư để họ có thể đánh<br /> giá chất lượng cổ phiếu và đưa ra quyết định đầu tư. Cơ<br /> quan quản lý không đứng ra xem xét chất lượng cổ phiếu<br /> mà chủ yếu tập trung giám sát chế độ công bố thông tin của<br /> tổ chức phát hành.<br />  Áp dụng ở các nước có TTCK phát triển, chế độ công bố<br /> thông tin và chế độ kế toán, kiểm toán rõ ràng, văn hoá kinh<br /> doanh chứng khoán của nhà đầu tư đã hình thành và phát<br /> triển.<br /> <br /> V. NGUYÊN TẮC VÀ CƠ CHẾ QUẢN LÝ NHÀ<br /> NƢỚC VỀ TTCK TẠI VIỆT NAM<br />  Chỉ đạo UBCKNN thực hiện chiến lược, quy<br /> hoạch, chính sách phát triển TTCK và các chính<br /> sách, chế độ để quản lý và giám sát hoạt động<br /> về chứng khoán và TTCK.<br /> Các bộ, cơ quan ngang bộ trong phạm vi nhiệm<br /> vụ, quyền hạn của mình có trách nhiệm phối<br /> hợp với Bộ Tài chính thực hiện quản lý nhà<br /> nước về chứng khoán và TTCK.<br /> UBND các cấp trong phạm vi nhiệm vụ, quyền<br /> hạn của mình có trách nhiệm thực hiện quản lý<br /> nhà nước về chứng khoán và TTCK tại địa<br /> phương.<br /> <br /> V. NGUYÊN TẮC VÀ CƠ CHẾ QUẢN LÝ NHÀ<br /> NƢỚC VỀ TTCK TẠI VIỆT NAM<br /> Chính phủ thống nhất quản lý nhà nước về<br /> chứng khoán và TTCK.<br /> Bộ Tài chính chịu trách nhiệm trước Chính phủ<br /> thực hiện quản lý nhà nước về chứng khoán và<br /> TTCK và có các nhiệm vụ, quyền hạn sau đây:<br />  Trình Chính phủ, Thủ tướng Chính phủ ban<br /> hành chiến lược, quy hoạch, chính sách phát<br /> triển TTCK;<br />  Trình cấp có thẩm quyền ban hành hoặc ban<br /> hành theo thẩm quyền các văn bản quy phạm<br /> pháp luật về chứng khoán và TTCK;<br /> <br /> VI. UBCKNN<br /> 1. Vị trí, vai trò<br /> UBCKNN là tổ chức thuộc Bộ Tài chính, có trách<br /> nhiệm giúp Bộ trưởng Bộ Tài chính thực hiện chức<br /> năng quản lý nhà nước về chứng khoán và TTCK;<br /> trực tiếp quản lý, giám sát hoạt động chứng khoán<br /> và TTCK; quản lý các hoạt động dịch vụ thuộc lĩnh<br /> vực chứng khoán và TTCK theo quy định của pháp<br /> luật.<br /> UBCKNN có tư cách pháp nhân, được sử dụng<br /> con dấu có hình quốc huy; được mở tài khoản tại<br /> Kho bạc Nhà nước theo quy định của pháp luật; có<br /> trụ sở chính tại thành phố Hà Nội; có tên giao dịch<br /> bằng tiếng Anh là: State Securities Commission of<br /> Vietnam (viết tắt SSC).<br /> <br /> VI. UBCKNN<br /> <br /> VI. UBCKNN<br /> <br /> 2. Chức năng, nhiệm vụ<br /> <br /> 2. Chức năng, nhiệm vụ<br /> <br /> Trình Bộ trưởng Bộ Tài chính ban hành theo<br /> thẩm quyền hoặc để Bộ trưởng Bộ Tài chính<br /> trình cấp có thẩm quyền ban hành các văn bản<br /> quy phạm pháp luật về chứng khoán và TTCK;<br /> chiến lược, quy hoạch, chính sách, kế hoạch<br /> phát triển dài hạn, trung hạn và hàng năm về<br /> chứng khoán và TTCK.<br /> Tổ chức thực hiện chiến lược, quy hoạch, chính<br /> sách phát triển TTCK sau khi được ban hành.<br /> Hướng dẫn quy trình nghiệp vụ về chứng khoán,<br /> TTCK và các biểu mẫu theo quy định của pháp<br /> luật và của Bộ trưởng Bộ Tài chính.<br /> <br /> Cấp, gia hạn, đình chỉ, thu hồi giấy phép, giấy chứng nhận liên<br /> quan đến hoạt động chứng khoán và TTCK.<br /> Quản lý, giám sát hoạt động của SGDCK, TTGDCK, TTLKCK<br /> và các tổ chức phụ trợ; tạm đình chỉ hoạt động của các tổ chức<br /> này trong trường hợp có dấu hiệu ảnh hưởng đến quyền và lợi<br /> ích hợp pháp của nhà đầu tư.<br /> Thanh tra, giám sát, xử phạt vi phạm hành chính và giải quyết<br /> khiếu nại, tố cáo trong hoạt động chứng khoán và TTCK.<br /> Thực hiện công tác thống kê, dự báo về hoạt động chứng<br /> khoán và TTCK; tổ chức quản lý và ứng dụng công nghệ thông<br /> tin; hiện đại hóa hoạt động trong lĩnh vực chứng khoán và<br /> TTCK.<br /> Tổ chức nghiên cứu khoa học; thông tin, tuyên truyền về chứng<br /> khoán và TTCK.<br /> Các nhiệm vụ khác.<br /> <br /> 2<br /> <br /> 7/29/2016<br /> <br /> VI. UBCKNN<br /> <br /> VI. UBCKNN<br /> <br /> 3. Cơ cấu tổ chức<br /> <br /> 3. Cơ cấu tổ chức<br /> Lãnh đạo UBCKNN:<br />  Chủ tịch UBCKNN do Thủ tướng Chính phủ bổ<br /> nhiệm, miễn nhiệm theo đề nghị của Bộ trưởng<br /> Bộ Tài chính, chịu trách nhiệm trước Bộ trưởng<br /> Bộ Tài chính về toàn bộ hoạt động của<br /> UBCKNN.<br />  Phó Chủ tịch UBCKNN do Bộ trưởng Bộ Tài<br /> chính bổ nhiệm, miễn nhiệm theo đề nghị của<br /> Chủ tịch UBCKNN và chịu trách nhiệm trước<br /> Chủ tịch UBCKNNvề lĩnh vực công tác được<br /> phân công.<br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> <br /> Các tổ chức hành chính:<br /> Ban Phát triển thị trường chứng khoán;<br /> Ban Quản lý phát hành chứng khoán;<br /> Ban Quản lý kinh doanh chứng khoán;<br /> Ban Quản lý các CTQLQ và QĐTCK;<br /> Ban Giám sát thị trường chứng khoán;<br /> Ban Pháp chế;<br /> Thanh tra;<br /> Ban Hợp tác quốc tế;<br /> Ban Tổ chức cán bộ;<br /> Ban Kế hoạch - Tài chính;<br /> Văn phòng;<br /> Cơ quan Đại diện UBCKNN tại thành phố Hồ Chí Minh.<br /> <br /> CẤU TRÚC THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM<br /> <br /> VI. UBCKNN<br /> 3. Cơ cấu tổ chức<br /> Các tổ chức sự nghiệp trực thuộc:<br />  Trung tâm Nghiên cứu khoa học và Đào tạo<br /> chứng khoán;<br />  Trung tâm Tin học và Thống kê;<br />  Tạp chí Chứng khoán.<br /> Các tổ chức sự nghiệp sẽ chuyển đổi:<br />  Trung tâm Lưu ký Chứng khoán;<br />  Trung tâm Giao dịch Chứng khoán Hà Nội;<br />  Trung tâm Giao dịch Chứng khoán thành phố<br /> Hồ Chí Minh.<br /> <br /> Boä Taøi chính<br /> <br /> UÛy ban Chöùng khoaùn Nhaø nöôùc<br /> <br /> HOSE-HASTC<br /> Nhaø<br /> ñaàu tö<br /> <br /> Coâng ty<br /> Chöùng khoaùn<br /> <br /> Nhaø<br /> ñaàu tö<br /> <br /> Saøn Giao dòch<br /> Heä thoáng<br /> Giao dòch<br /> <br /> Heä thoáng Coâng boá<br /> thoâng tin<br /> <br /> Heä thoáng Ñaêng kyù Thanh toaùn buø tröø<br /> vaø Löu kyù Chöùng khoaùn<br /> <br /> Coâng ty<br /> Nieâm yeát<br /> <br /> - Website<br /> - Phöông tieän truyeàn<br /> thoâng ñaïi chuùng.<br /> - Baûn tin thò tröôøng.<br /> - Caùc Haõng tin,<br /> thoâng taán<br /> (Bloomberg, Reuters,<br /> Dowjones. . .)<br /> <br /> 3<br /> <br />