intTypePromotion=1
zunia.vn Tuyển sinh 2024 dành cho Gen-Z zunia.vn zunia.vn
ADSENSE
 » 
 » 

Tiểu luận môn: Nguồn lực tài chính doanh nghiệp

Chia sẻ: Phạm Vũ Linh Linh | Ngày: | Loại File: DOC | Số trang:42

Thêm vào BST
Báo xấu
263
lượt xem 38
download
 
  Download Vui lòng tải xuống để xem tài liệu đầy đủ

Tiểu luận môn "Nguồn lực tài chính doanh nghiệp" được nghiên cứu với các nội dung: Đánh giá tình hình tài chính của công ty TNHH MTV 790, các giải pháp chủ yếu nhằm cải thiện tình hình tài chính của công ty TNHH MTV 790. Mời các bạn cùng tham khảo tài liệu.

Chủ đề:

Bình luận(0) Đăng nhập để gửi bình luận!

Lưu

Nội dung Text: Tiểu luận môn: Nguồn lực tài chính doanh nghiệp

  1. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp PHẦN MỘT ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY TNHH MTV 790 I. Một số nét khái quát về công ty TNHH MTV 790 I.1. Qua trình hình thành và phát tri ́ ển của công ty I.1.1  Tên, địa chỉ công ty ­ Tên công ty: công ty Trách nhiệm hữu hạn một thành viên 790 ­ Trụ sở chính: Phường Cửa ông ­ TP Cẩm Phả ­ Tỉnh Quảng Ninh ­ ĐT: 033.3865076       Fax: 033.3865076 ­ Mã số thuế: 5701433392 ­ Lĩnh vực kinh doanh: sản xuất, kinh doanh sản phẩm than các loại. Công ty TNHH MTV 790 thuộc Tổng công ty Đông Bắc với 2 công nghệ  khai  thác Lộ thiên và Hầm lò. ­ Vốn điều lệ: 30 tỷ VNĐ (ba mươi ty đông chăn) ̉ ̀ ̃ ­ Kỳ kế toán năm từ ngày 01/01 đến hết ngày 31/12 năm dương lịch. ­ Đơn vị tiền tệ sử dụng trong kế toán: Đồng Việt Nam (VNĐ) ­ Chế độ  kế toán áp dụng tại công ty: Công ty áp dụng chế độ  kế  toán Doanh   nghiệp   Việt   Nam   ban   hành   kèm   theo   quyết   định   15/2006/QĐ­BTC   ngày  20/03/2006 của Bộ trưởng Bộ tài chính. ­ Hình thức kế toán áp dụng: Nhật ký chung. I.1.2  Quá trình hình thành phát triển. Công ty là một doanh nghiệp Nhà nước hoạt động theo tiêu chí công ích   và nhiệm vụ  Dự  bị  động viên. Là một đơn vị  Quân đội với nhiệm vụ  là An   ninh quốc phòng, chuyển sang làm kinh tế  khai thác than, xuất phát từ  một  điểm khai thác than thuộc Binh đoàn 11 Bộ Quốc phòng. Đến tháng 7/1990 với uy tín và tiềm năng của một đơn vị, đã không   ngừng lớn mạnh cả về  số lượng và chất lượng, với đội ngũ Cán bộ  có nhiều 
  2. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp kinh nghiệm, với trang thiết bị, phương tiện, máy móc hiện đại để đáp ứng cho   việc khai thác than, đồng thời được sự  nhất trí của Bộ  Quốc Phòng, Đội khai   thác than Binh đoàn 11 chính thức được thành lập với tên là Xí nghiệp Khai thác  than 790 theo quyết định số: 388/QĐ­QP ngày 27/7/1993 của Bộ Quốc phòng và  được cấp giấy phép kinh doanh Số: 302062 ngày 21/9/1996 do uỷ ban kế hoạch   tỉnh Quảng Ninh cấp.  Đến ngày 24/8/2010 Bộ  Quốc phòng có quyết định về  việc chuyển Xí  nghiệp khai thác than 790 thành Công ty TNHH MTV 790 số: 3137/QĐ­BQP,  dưới sự thống nhất của hai đồng cấp trên là Bộ Quốc phòng và Tập đoàn Than   khoáng sản Việt Nam nhằm tăng cường và thống nhất công tác quản lý các  đơn vị  Quân đội khai thác than, cùng sự  lớn mạnh của các đơn vị  nói riêng và  Công ty nói chung, từng bước ổn định và phát triển lâu dài và đủ sức cạnh tranh  trên thương trường. Trên chặng đường tồn tại và phát triển gần hai mươi năm   qua,  Công ty  cũng đã trải qua nhiều bước thăng trầm, gặp không ít khó khăn  nhưng cũng đạt được nhiều thành tựu trong sản xuất, kinh doanh, Công ty có sự  thay đổi rõ rệt về đổi mới Công nghệ và nâng cao trình độ quản lý của Can Bô, ́ ̣  công nhân viên và người lao động.  I.2. Tổ chức hoạt động kinh doanh I.2.1 Chức năng, ngành nghề kinh doanh, sản phẩm chủ yếu I.2.1.1  Chức năng, ngành nghề kinh doanh của công ty Theo đăng ký kinh doanh đơn vị  kinh tế  trực thuộc Nhà nước (hạch toán  kinh tế  phụ  thuộc) số  302062 cấp ngày 21/9/1996, chức năng nhiệm vụ  của  Công ty là khai thác, chế  biến, kinh doanh than ngoài ra Công ty còn là một bộ  phận của lữ  đoàn dự  bị  động viên tham gia sẵn sàng chiến đấu bảo vệ  vùng   Đông Bắc của Tổ quốc. I.2.1.2  Sản phẩm chủ yếu.   Mặt hàng kinh doanh của Công ty là các chủng loại than theo tiêu chuẩn  của Tập đoàn Than khoáng sản Việt Nam. Sản phẩm than được chế  biến từ 
  3. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp than nguyên khai sản xuất. Tỷ trọng từng loại than phụ thuộc vào chất lượng   than nguyên khai.  ­ Mặt hàng chủ yếu của Công ty là các chủng loại than: + Than cục xô: Cỡ hạt từ 60 ­ 100 mm + Than cục 3  : Cỡ hạt từ 25 ­ 60 mm + Than cục 4  : Cỡ hạt từ 18 ­ 25 mm + Than cục 5  : Cỡ hạt từ 0,6 ­ 18 mm + Than cám các loại: Than cám 3, Than cám 4A, Than cám 4B, Than cám 5,  Than cám 6.  I.2.2 Cơ câu tô ch ́ ̉ ưc bô may quan ly cua công ty ́ ̣ ́ ̉ ́ ̉ Công ty TNHH MTV 790 là doanh nghiệp Nhà nước trực thuộc Tổng công   ty Đông Bắc hàng năm theo nguyên tắc khoán chi phí SXKD trên cơ  sở  Tổng  công ty Đông Bắc giao khoán theo kế hoạch hàng năm, các yếu tố khoán chi phí  như: Chi phí Nguyên nhiên vật liệu trực tiếp, Chi phí nhân công trực tiếp, Chi   phí sản xuất chung, Chi phí quản lý doanh nghiệp, Chi phí tiêu thụ, căn cứ vào  khối lượng kỹ thuật, định mức giao khoán theo định mức thực tế của các năm   và theo định mức khoán của Tập đoàn Than khoáng sản Việt Nam, đơn giá giao  khoán căn cứ  vào đơn giá thực tế  theo thị  trường. Hàng năm, Tổng công ty   Đông Bắc đều tổ chức nghiệm thu khối lượng sản phẩm làm ra và quyết toán   chi phí cho các đơn vị thành viên trong Tổng công ty, Tổng công ty chỉ bổ sung  khối lượng, đơn giá cho các đơn vị  thành viên khi đơn vị  đã hoàn thành vượt  mức kế hoạch trước và bổ sung chi phí khi có sự biến động về  giá cả  lớn của   thị trường, các đơn vị  không hạch toán lợi nhuận. Công ty chia làm 3 cấp quản lý: Ban Giám đốc ­ Trưởng, phó các phòng, ban,  công trường, phân xưởng ­ Tổ trưởng. Giám đốc Công ty là người đứng đầu chịu trách nhiệm trước Tổng giám  đốc Tổng công ty, Nhà nước và pháp luật về  quản lý, điều hành sản xuất và   hiệu quả sử dụng vốn, các chỉ tiêu thu nộp ngân sách, giúp việc Giám đốc có các  
  4. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp Phó giám đốc: PGĐ chính trị ­ Bí thư Đảng uỷ, PGĐ kỹ thuật sản xuất, PGĐ an  toàn và các Phòng Ban chuyên môn nghiệp vụ, các Công trường, phân xưởng sản   xuất. Sơ đồ quản lý thuộc Giám đốc Gi¸m ®èc Phã gi¸m ®èc Trưởng  ̉ Quan đôc ́ phong ̀ ́ ưởng  Pho Tr ́ ̉ Pho quan đôc ́ phong ̀ Trợ lý Nhân viên Nhân viên Công nhân
  5. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp I.2.3 Công tac tô ch ́ ̉ ưc bô may quan ly tai chinh kê toan cua công ty ́ ̣ ́ ̉ ́ ̀ ́ ́ ́ ̉ Công ty tổ chức bộ máy kế toán theo hình thức kế toán tập trung, toàn bộ  công tác kế  toán được thực hiện tại phòng kế  toán từ  khâu ghi chép ban đầu   đến khâu tổng hợp lập báo cáo tài chính. SƠ ĐỒ TỔ CHỨC BỘ MÁY PHÒNG TÀI CHÍNH KẾ TOÁN tr­ë ng  phßng  (kiªm kÕ  to ¸n tr­ë ng ) phã tr­ë ng  phßng  (kiªm  kÕ to ¸n tæ ng  hîp) kÕ to ¸n g i¸ thµnh,  kÕ to ¸n thuÕ, vËt  ts c ®, ng ©n hµng t­, c «ng  nî thñ quü
  6. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp II. Đánh giá tình hình tài chính của công ty tnhh mtv 790 II.1. Vê tinh hinh huy đông vôn c ̀ ̀ ̀ ̣ ́ ủa công ty TNHH MTV 790. Thực trang tinh hinh huy đông vôn cua cty TNHH MTV 790  ̣ ̀ ̀ ̣ ́ ̉ Khi đánh giá tình hình HĐV, hầu hết cac công ty đ ́ ều thực hiện hai nội  dung chủ yếu: đánh giá quy mô nguồn vốn huy động và đánh giá cơ  cấu nguồn  vốn.  Quy mô nguồn vốn huy động của doanh nghiệp năm 2013 thể hiện rõ rệt  khả năng huy động vốn của doanh nghiệp trong kỳ. Theo bảng cân đối kế toán  của công ty TNHH MTV 790 có số liệu sau: Đơn vị: đồng Nguồn vốn Số cuối kỳ Tỷ trọng (%) A.Nợ phải trả 233.638.363.356 88,62 ­Nợ ngắn hạn 65.585.270.229 28,07 ­Nợ dài hạn 168.053.093.127 71,93 B.Vốn chủ sở hữu 30.000.000.000 11,38 Tổng cộng nguồn  vốn 263.638.363.356 100 Qua bảng tổng hợp trên ta có nhận định chung về quy mô nguồn vốn huy  động của doanh nghiệp trong kỳ như sau: Về  mặt nguồn hình thành vốn, công ty chủ  yếu dựa vào các khoản nợ  phải trả (đạt 233,6 tỷ đồng, chiếm 88,62%), nguồn vốn chủ sở  hữu chiếm tỷ  trọng không lớn (11,38%, tương ứng đạt 30 tỷ đồng) trong tổng nguồn vốn huy   động. Trong đó, nợ  dài hạn lại chiếm  đa số  (đạt 168 tỷ   đồng, tương  ứng  71,93%); nợ ngắn hạn chỉ chiếm một phần rất nhỏ trong tổng nợ (chỉ là 65 tỷ  đồng, tương ứng đạt 28,07%). Điều này cho thấy công ty đang đi chiếm dụng   một khoản vốn khá lớn, hơn nữa tỷ  trọng nợ  đang lớn hơn 3 lần vốn chủ  sở 
  7. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp hữu, công ty không nên đi vay tiếp tục vì rất dễ ảnh hưởng đến khả năng thanh  toán trong tương lai.  Để tìm hiểu kỹ hơn về quá trình huy động vốn của doanh nghiệp ta tiến  hành tìm hiểu cơ cấu nguồn vốn của doanh nghiệp qua biểu đồ sau: BIÊU ĐÔ C ̉ ̀ Ơ CÂU NGUÔN VÔN QUA CAC NĂM ́ ̀ ́ ́ (%) 100 80 60 Nợ phải trả 40 Vốn chủ sở hữu 20 0 (Năm) Năm 2013 Năm 2012 (Nguồn: báo cáo tài chính công ty TNHH MTV 790) Nhin chung, c ̀ ơ câu nguôn vôn cua doanh nghiêp trong hai năm qua (2013, ́ ̀ ́ ̉ ̣   ̉ ̣ ự chênh lêch rât l 2012) thê hiên s ̣ ́ ơn gi ́ ưa ty trong n ̃ ̉ ̣ ợ phai tra va vôn chu s ̉ ̉ ̀ ́ ̉ ở hưu: ̃   ̉ ̣ ty trong n ợ  phai tra chiêm ty trong rât cao (>80%) trong khi vôn chu s ̉ ̉ ́ ̉ ̣ ́ ́ ̉ ở  hưu lai ̃ ̣  ́ ̉ ̣ ̉ ̣ ̉ chiêm ty trong rât nho. Cu thê: năm 2012 n ́ ợ phai tra chiêm 89,73% trong tông c ̉ ̉ ́ ̉ ơ  ̀ ́ ́ ̉ ở hưu chi chiêm 10,27%; đên năm 2013 thi ty câu nguôn vôn, trong khi vôn chu s ́ ̃ ̉ ́ ́ ̀ ̉  ̣ ̉ ̃ ̣ ợ  phai tra vân chiêm 88,62% (giam 1,11%), trong nay thay đôi không ro rêt, n ̀ ̉ ̉ ̃ ́ ̉   ̉ ở  hưu chi chiêm ty trong 11,38% trong tông c trong khi vôn chu s ́ ̃ ̉ ́ ̉ ̣ ̉ ơ  câu nguôn ́ ̀  ̉ vôn. Điêu nay cho thây kha năng t ́ ̀ ̀ ́ ự chu vê tai chinh cua công ty t ̉ ̀ ̀ ́ ̉ ương đôi kem. ́ ́   ́ ̣ Do đo, viêc nguôn vôn do t ̀ ́ ự  ban thân doanh nghiêp huy đông đ ̉ ̣ ̣ ược la rât hiêm ̀ ́ ́   ̉ ́ ̀ ̉ ́ ừ trên xuông. Đê co thê tim hiêu ro h hoi, chu yêu la do Tông công ty “rot” t ́ ̉ ́ ̉ ̀ ̉ ̃ ơn về  ̀ ̀ ̣ ́ ̉ ̀ ́ ́ ́ ̣ ́ ̉  tinh hinh huy đông vôn cua công ty ta đi sâu vao phân tich đanh gia môt sô chi tiêu chi tiết sau: Bang 2.1 ̉ .1  Phân tich c ́ ơ câu va s ́ ̀ ự biên đông vê  ́ ̣ ̀các khoản nợ phải trả   CHỈ TIÊU 31/12/2013 31/12/2012 Chênh lệch
  8. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp Tỷ  Tỷ  Tỷ  Tỷ lệ  Số tiền trọn Số tiền trọn Số tiền trọn (%) g (%) g (%) g (%) A­NỢ PHẢI TRẢ 233.638.363.356 88,62 284.861.459.630 89,73 (51.223.096.274) ­17,98 ­1,11 I­Nợ ngắn hạn 65.585.270.229 28,07 118.749.768.430 41,69 (53.164.498.201) ­44,77 ­13,62 1.Vay và nợ ngắn hạn 9.797.426.722 14,94 12.997.966.556 10,95 (3.200.539.834) ­24,62 3,99 2.Phải trả người bán 25.744.921.612 39,25 53.157.936.147 44,76 (27.413.014.535) ­51,57 ­5,51 3.Người mua trả tiền  20.797.999.000 17,51 (20.797.999.000) ­100,00 ­17,51 trước 4.Thuế và các khoản  8.693.644.703 13,26 12.537.142.314 10,56 (3.843.497.611) ­30,66 2,70 phải nộp Nhà nước 5.Phải trả người lao  17.090.818.281 26,06 16.661.570.520 14,03 429.247.761 2,58 12,03 động 6.Chi phí phải trả 77.448.109 0,12 114.027.206 0,10 (36.579.097) ­32,08 0,02 9.Các khoản phải trả,  3.133.139.726 4,78 1.548.211.390 1,30 1.584.928.336 102,37 3,47 phải nộp ngắn hạn khác 11.Quỹ khen thưởng  1.047.871.076 1,60 934.915.297 0,79 112.955.779 12,08 0,81 phúc lợi II­Nợ dài hạn 168.053.093.127 71,93 166.111.691.200 58,31 1.941.401.927 1,17 13,62 2.Phải trả dài hạn nội  160.188.781.958 95,32 158.105.380.031 95,18 2.083.401.927 1,32 0,14 bộ 4.Vay và nợ dài hạn 7.864.311.169 4,68 8.006.311.169 4,82 (142.000.000) ­1,77 ­0,14  (Nguôǹ : Bao cao tai chinh công ty TNHH MTV 790 ́ ́ ̀ ́ ) ̉ ́ ́ ̉ ̣ ́ ̣ ́ ̉ ̉ ́ ̀ ̀   Qua bang phân tich trên, ta co thê nhân thây môt sô điêm chu yêu vê tinh ̣ ́ ̉ hinh huy đông vôn cua công ty TNHH MTV 790 d ̀ ưới góc độ tìm hiểu sự  biến   động của các khoản phải trả: Nợ  phai tra ̉ ̉  cuôi năm 2013 giam manh so v ́ ̉ ̣ ơi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012, ̀ ̉ ́   ̉ giam h ơn 51 ty đông t ̉ ̀ ương ưng giam 17,98%. S ́ ̉ ự sut giam trên chu yêu la do n ̣ ̉ ̉ ́ ̀ ợ  ́ ̣ ̉ ngăn han giam. N ợ  chu yêu la do n ̉ ́ ̀ ợ  dai han va nh ̀ ̣ ̀ ưng năm gân đây thi n ̃ ̀ ̀ ợ  daì  ̣ ̉ ̣ han ngay cang chiêm ty trong l ̀ ̀ ́ ơn. Năm 2013 ty trong n ́ ̉ ̣ ợ dai han chiêm 71,93% ̀ ̣ ́   (tương ưng 168 ty đông) trong tông c ́ ̉ ̀ ̉ ơ câu n ́ ợ, va tăng 13,62% so v ̀ ơi năm 2012. ́   ̉ ̣ Không chi vây, trong c ơ câu n ́ ợ  dai han thi chu yêu la cac khoan phai tra nôi bô ̀ ̣ ̉ ̉ ́ ̀ ́ ̉ ̉ ̉ ̣ ̣  ́ ơi 95,32% năm 2013, tăng 1,32% so v (chiêm t ́ ơi năm 2012). Điêu nay cho thây ́ ̀ ̀ ́  ̀ ́ ̀ ư cho cac hoat đông cua doanh nghiêp chu yêu la do Tông công nguôn vôn đâu t ́ ̣ ̣ ̉ ̣ ̉ ́ ̀ ̉   ̀ ợ, giao khoan t ty tai tr ́ ư đâu năm. Do đo, kha năng t ̀ ̀ ́ ̉ ự chu vê tai chinh cua công ty ̉ ̀ ̀ ́ ̉   la không l ̀ ơn. H ́ ơn nưa, xet vê dai han, s ̃ ́ ̀ ̀ ̣ ử dung nguôn vôn cua Tông công ty tuy ̣ ̀ ́ ̉ ̉   ́ ử  dung vôn thâp nh chi phi s ̣ ́ ́ ưng thực chât lai lam giam sut hiêu qua hoat đông ́ ̣ ̀ ̉ ́ ̣ ̉ ̣ ̣  
  9. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̉ ̀ ̣ ̉ ́ ực hoan tra cua công ty se thâp h cua toan bô Tông công ty do ap l ̀ ̉ ̉ ̃ ́ ơn la viêc t ̀ ̣ ự  ̣ ́ ̉ huy đông vôn, anh hưởng đên tinh hinh quan ly va s ́ ̀ ̀ ̉ ́ ̀ ử dung vôn.  ̣ ́ Nợ ngăn han ́ ̣  trong năm 2013 co s ́ ự sut giam (53 ty đông) chu yêu la do cac ̣ ̉ ̉ ̀ ̉ ́ ̀ ́  ̉ ̉ ̉ ươi ban. Cu thê, năm 2013, cac khoan phai tra ng khoan phai tra ng ̀ ́ ̣ ̉ ́ ̉ ̉ ̉ ươi ban con ̀ ́ ̀  ̉ ̀ ương  ưng giam 27 ty đông so v 25 ty đông, t ́ ̉ ̉ ̀ ơi năm 2012, môt nô l ́ ̣ ̃ ực tương đôí  lơn cua doanh nghiêp trong năm 2013. Co nghia trong năm 2013, công ty đa hoan ́ ̉ ̣ ́ ̃ ̃ ̀  ̃ ̣ ợ đôi v thanh nghia vu n ̀ ́ ới môt sô cac khoan n ̣ ́ ́ ̉ ợ đi chiêm dung t ́ ̣ ừ năm trước. Đây  ̣ ́ ̀ ̀ ́ ̉ ̉ ́ ́ ̣   la tin hiêu tôt cho tinh hinh phat triên cua công ty, giup tăng uy tin doanh nghiêp ̀ ́ ̀ ̣ trong dai han. ̀ ợ ngăn han Vay va n ́ ̣  đat 9 ty đông năm 2013, giam 3,2 ty đông (t ̣ ̉ ̀ ̉ ̉ ̀ ương ưng ́   ̉ giam 24,62% so v ơi năm 2012), điêu nay giup doanh nghiêp giam chi phi s ́ ̀ ̀ ́ ̣ ̉ ́ ử  ̣ ̉ ̣ ̉ ̣ ̣ dung vôn, thê hiên ky luât trong thanh toan, giup nâng cao uy tin doanh nghiêp. ́ ́ ́ ́ ̉ Chi phi phai tra ́ ̉  năm 2013 con 77 triêu đông, giam 36 triêu đông (t ̀ ̣ ̀ ̉ ̣ ̀ ương   ứng giam 32,08%) so v ̉ ơi th ́ ơi điêm năm 2012. ̀ ̉ ̉ ̉ ̣ ̀ ươć  năm 2013 cung giam đang kê, cu Thuê va cac khoan phai nôp nha n ́ ̀ ́ ̃ ̉ ́ ̉ ̣  ̉ ̉ ̉ ̀ thê giam 3,8 ty đông (t ương  ưng giam 30,66%) so v ́ ̉ ơi th ́ ơi điêm năm 2012. S ̀ ̉ ự   ̣ ̉ ̉ ́ ̀ ̣ ̉ ự  giam đi ngoan muc cua thuê tai sut giam nay chu yêu la do tac đông cua s ̀ ́ ̉ ̣ ̣ ̉ ́ ̀  nguyên năm 2013 so vơi 2012, cu thê giam t ́ ̣ ̉ ̉ ừ 5,2 ty đông xuông con 227 triêu ̉ ̀ ́ ̀ ̣   ̣ ̣ ̣ ̉ ̉ ̉ ươi lao đông đat 17 ty đông, tăng đông (phu luc 4). Tuy vây, cac khoan phai tra ng ̀ ́ ̀ ̣ ̣ ̉ ̀   ̣ 429 triêu đông (t ̀ ương  ưng tăng 2,58%) so v ́ ơi năm 2012, điêu nay cho thây tai ́ ̀ ̀ ́ ̣  thơi điêm cuôi năm, doanh nghiêp đang đ ̀ ̉ ́ ̣ ược chiêm dung tam th ́ ̣ ̣ ơi cua can bô ̀ ̉ ́ ̣  công nhân viên vơi chi phi thâp. ́ ́ ́ Quỹ  khen thưởng phúc lợi có sự  biến động không đáng kể: cụ thể  cuối   năm 2013 so với thời điểm cuối 2012 có sự  tăng nhẹ, tăng 112,9 triệu đồng,  tương ứng tăng 12,08%.  Tóm lại, có thể  thấy: ty trong n ̉ ̣ ợ  cuôi năm 2013 va 2012 đêu chiêm ty ́ ̀ ̀ ́ ̉  ̣ trong l ơn trong c ́ ơ câu nguôn vôn. Công ty cân th ́ ̀ ́ ̀ ường xuyên theo doi cac khoan ̃ ́ ̉   công nợ đê co biên phap thanh toan kip th ̉ ́ ̣ ́ ́ ̣ ơi khi đên han, kê ca cac khoan phai tra ̀ ́ ̣ ̉ ̉ ́ ̉ ̉ ̉ 
  10. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̣ ̣ ̀ ́ ̉ ̉ ́ ̀ ̀ ̣ ̉ ́ ̣  nôi bô, vi nêu đê qua lâu se mât niêm tin cua câp trên vao trinh đô quan ly, hoat ̃ ́ ̀ ̣ ̉ ̉ đông cua công ty, gây anh h ưởng không tôt đên kha năng phat triên trong t ́ ́ ̉ ́ ̉ ương   ̉ ̣ ̀ ́ ̣ ̣ ̉ ́ ̀ ử dung vôn lai. Không chi vây, công ty cân co biên co cac biên phap quan ly va s ́ ́ ́ ̣ ́  lưu đông tiêt kiêm h ̣ ́ ̣ ơn đê giam ap l ̉ ̉ ́ ực cho nguôn tai tr ̀ ̀ ợ.  Về mặt vốn chủ sở hữu, năm 2013 so với thời điểm cuối năm 2012 cũng   có một vài biến động, điều này được thể hiện cụ thể qua bảng sau:   Bảng 2.1.2 Phân tích sự biến động và cơ cấu vốn chủ sở hữu Đơn vị tính: đồng 31/12/2013 31/12/2012 Chênh lệch Tỷ  Tỷ  Tỷ  CHỈ TIÊU Tỷ lệ  Số tiền trọng  Số tiền trọng  Số tiền trọng  (%) (%) (%) (%) B­VỐN CHỦ SỞ  30.000.000.000 11,38 32.597.493.242 10,27 (2.497.493.242) ­7,97 1,11 HỮU I.Vốn chủ sở hữu 30.000.000.000 100,00 32.597.493.242 100,00 (2.497.493.242) ­7,97 0,00 1.Vốn ĐT của CSH 30.000.000.000 100,00 29.572.073.733 90,72 427.926.267 1,45 9,28 7.Quỹ ĐTPT 2.397.891.466 7,36 (2.397.891.466) ­100,00 ­7,36 8.Quỹ DPTC 627.528.043 1,93 (627.528.043) ­100,00 ­1,93 Tổng cộng nguồn  263.638.363.356 100,00 317.458.952.872 100,00 (53.820.589.516) ­16,95 0,00 vốn (Nguồn: báo cáo tài chính công ty TNHH MTV 790) Nhìn vào bảng phân tích ta có những đánh giá về tình hình huy động vốn  cụ thể ở chỉ tiêu vốn chủ sở hữu năm 2013 so với 2012 như sau: ̉ ở  hưũ  cuôi năm 2013 đat 30 ty đông, giam 2,6 ty đông (t Vôn chu s ́ ́ ̣ ̉ ̀ ̉ ̉ ̀ ương   ứng giam 7,97%) so v ̉ ơi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012. Trong khi đo, ty trong vôn chu ̀ ̉ ́ ́ ̉ ̣ ́ ̉  sở  hưu năm 2013 so v ̃ ơi năm 2012 lai tăng 1,11% ( năm 2013 la 11,38%, năm ́ ̣ ̀   2012 la 10,27%). H ̀ ơn nưa, trong tông vôn chu thi ban thân vôn chu s ̃ ̉ ́ ̉ ̀ ̉ ́ ̉ ở  hưũ   ́ ̉ ̣ chiêm ty trong l ơn. Năm 2012 vôn chu s ́ ́ ̉ ở hưu chiêm 90,72% trong tông vôn chu, ̃ ́ ̉ ́ ̉  ̀ ̣ ̀ ́ ̀ ́ ̀ ̃ ́ ́ ̉ 9,28% con lai la cac nguôn kinh phi va quy khac không đang kê. Năm 2013, vôn ́  ̉ ở hưu chiêm 100% tông vôn chu do theo nghi đinh 71 cua Bô tai chinh cac chu s ̃ ́ ̉ ́ ̉ ̣ ̣ ̉ ̣ ̀ ́ ́ 
  11. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̉ ̃ ̀ ư  phat triên va quy d chi tiêu quy đâu t ́ ̉ ̀ ̃ ự  phong tai chinh không con sô d ̀ ̀ ́ ̀ ́ ư, mà  ̉ ̉ chuyên hêt vê cho Tông công ty, TCT tr ́ ̀ ực tiếp xử lý.  ̀ ̣ ̀ ̀ ́ ̉ ở hữu trong nhưng năm qua co thê thây công Nhin nhân tinh hinh vôn chu s ̃ ́ ̉ ́   ̉ ̉ ty đang ngay cang giam đi kha năng t ̀ ̀ ự chu tai chinh cua minh do hê sô vôn chu ̉ ̀ ́ ̉ ̀ ̣ ́ ́ ̉  ̉ ́ ̀ ̣ ́ ợ  ngay cang tăng cao. Tuy nhiên, đê ngay cang giam đi, thay vao đo la hê sô n ̀ ̀ ̀ ̀ ̀ ̉  ́ ̣ ̉ ̀ ̀ ̣ ơn ta cân tiêp tuc xem xet cac chi tiêu thê hiên kha đanh gia cu thê va toan diên h ́ ̀ ́ ̣ ́ ́ ̉ ̉ ̣ ̉  năng thanh toan cung nh ́ ̃ ư  kha năng sinh l ̉ ơi cua doanh nghiêp va so sanh v ̀ ̉ ̣ ̀ ́ ơí  ̀ ̀ ̉ ́ ́ ̀ ̃ ̀ ̀ ́ ơn vê tinh hinh hiên tai cua trung binh nganh đê co cai nhin ro rang va sâu săc h ̀ ̀ ̀ ̣ ̣ ̉   ̣ doanh nghiêp. ́ ̣   tinh hinh huy đông vôn cua công ty trong nh Kêt luân: ̀ ̀ ̣ ́ ̉ ưng năm gân đây ̃ ̀   chưa thực sự đat hiêu qua. Do lê thuôc qua nhiêu vao Tông công ty nên kha năng ̣ ̣ ̉ ̣ ̣ ́ ̀ ̀ ̉ ̉   tự  chu tai chinh cua công ty con nhiêu han chê. Vê lâu dai, công ty cân co biên ̉ ̀ ́ ̉ ̀ ̀ ̣ ́ ̀ ̀ ̀ ́ ̣   ́ ̣ ̉ ̉ ử  dung nguôn vôn đ phap cu thê đê s ̣ ̀ ́ ược huy đông săn co co hiêu qua h ̣ ̃ ́ ́ ̣ ̉ ơn để   ̀ ́ ử dung vôn vô ich trong qua trinh hoat đông cua minh, tăng không lam tăng phi s ̣ ́ ́ ́ ̀ ̣ ̣ ̉ ̀   mưc tin nhiêm đôi v ́ ́ ̣ ́ ới cac ngân hang, tô ch ́ ̀ ̉ ức tin dung,… ́ ̣ ̣ Biên phap ̣ ̀ ́ ́ ̣ ̉ ợ chi tiêt trong ngăn han va ́ : Doanh nghiêp cân co kê hoach tra n ́ ́ ̣ ̀  ̀ ̣ ương  ưng v dai han t ́ ơi ph ́ ương thưc san xuât kinh doanh cung nh ́ ̉ ́ ̃ ư  ngăn ngừa  ̉ ̣ ̀ ̉ ́ ới  rui ro tai chinh cho doanh nghiêp noi riêng va Tông công ty noi chung. Đôi v ̀ ́ ́ ́ ̉ ̣ cac khoan vôn chiêm dung t ́ ́ ́ ừ nha cung câp cân tiêp tuc phat huy trên c ̀ ́ ̀ ́ ̣ ́ ơ sở  duy   ̣ ̣ ̉ ̣ ́  tri môi quan hê lâu dai, nâng cao uy tin doanh nghiêp, tuân thu nghiêm ngăt cac ̀ ́ ̀ ́ ̣ quy  đinh trong giao th ương, cung ưng vât t ́ ̣ ư. II.2. Vê tinh hinh đâu t ̀ ̀ ̀ ̀ ư va s ̀ ử dung vôn cua công ty TNHH MTV 790 ̣ ́ ̉ Trước hết, ta có bảng cơ  cấu sử  dụng vốn của công ty TNHH MTV 790   năm 2013 như sau: (Đơn vị tính: đồng) Chỉ tiêu Số cuối kỳ Tỷ trọng (%) A­Tài sản ngắn hạn 11.528.186.938 4,37 B­Tài sản dài hạn 252.110.176.418 95,63 Tổng cộng tài sản 263.638.363.356 100,00
  12. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp Qua bảng tổng hợp, nhìn nhận một cách tổng quát về  tình hình đầu tư  và  sử  dụng vốn của công ty năm 2013 có thể  thấy công ty vẫn chú trọng đầu tư  vào tài sản dài hạn. Trong kỳ, tài sản ngắn hạn chiếm rất nhỏ ( chỉ đạt 11,5 tỷ  đồng), tương ứng tỷ trọng 4,37% trong cơ cấu tài sản của doanh nghiệp, trong   khi chỉ tiêu tài sản dài hạn lại tương đối lớn, đạt 252 tỷ đồng năm 2013, chiếm   phần lớn (95,63%) trong quy mô tổng tài sản (263,6 tỷ  đồng năm 2013). Điều   đó cho thấy doanh nghiệp chú trọng đầu tư vào vốn dài hạn, điều này là tương   đối phù hợp với đặc điểm kinh doanh của ngành (ngành chế  biến và khai thác  than – công nghiệp nặng nên quá trình sản xuất kinh doanh kéo dài). Tuy nhiên,   để  có những nhận định chi tiết hơn về  tính hợp lý của việc đầu tư, sử  dụng  vốn của doanh nghiệp, ta đi sâu vào phân tích, đánh giá từng chỉ  tiêu có lien  quan. Đanh gia tinh hinh đâu t ́ ́ ̀ ̀ ̀ ư Bang ̉  2.2.1 Phân tich tinh hinh đâu t ́ ̀ ̀ ̀ ư cua doanh nghiêp ̉ ̣ Chi tiêu ̉ 31/12/2013 31/12/2012 Chênh lêch ̣ ̉ ́ ̀ ư vao TSCĐ 1.Ty suât đâu t ̀ 91,64% 85,20% 6,44% ̀ ư TSCĐ hữu hinh 2.TS đâu t ̀ 74,53% 70,65% 3,88% ̀ ư TSCĐ vô hinh 3.TS đâu t ̀ 8,63% 7,07% 1,56% ̀ ư TSCĐ thuê TC 4.TS đâu t 2,80% 0% 2,80% ̀ ư XDCB dở dang 5. TS đâu t 5,68% 7,49% ­1,81% ̉ ́ ̀ ư TC dai han 6.Ty suât đâu t ̀ ̣ 0,68% 0,57% 0,11% ̀ ̣ ̉ ́ ̉ Thông qua tai liêu bô sung la cac bao cao tai chinh ta co thê thây công ty ̀ ́ ́ ́ ̀ ́ ́   ́ ́ ̣ ̉ ̀ ư  va cac khoan đâu t không co bât đông san đâu t ̀ ́ ̉ ̀ ư  tai chinh ngăn han. Vi vây, ̀ ́ ́ ̣ ̀ ̣   ̣ ̉ ̉ ̀ ư dai han cua doanh nghiêp la đâu t trong điêm cua chinh sach đâu t ́ ́ ̀ ̣ ̉ ̣ ̀ ̀ ư vao tai san ̀ ̀ ̉   ́ ̣ ̀ ư  nay la phu h cô đinh. Chinh sach đâu t ́ ́ ̀ ̀ ̀ ợp vơi đ ́ ơn vi san xuât khai thac nh ̣ ̉ ́ ́ ư  công ty TNHH MTV 790.  ̉ ̉ ̣ ̀ ư vao tai san Qua bang phân tich ta thây công ty đang gia tăng ty trong đâu t ́ ́ ̀ ̀ ̉   ́ ̣ cô đinh (chiêm 91,64% cuôi năm 2013, tăng 6,44% so v ́ ́ ơi cuôi 2012), ma chu ́ ́ ̀ ̉  ́ ̀ ̀ ư vao  yêu la đâu t ̀ TSCĐ hưu hinh ́ ̣   ̃ ̀  (chiêm 74,53% cuôi năm 2013). Theo sô liêu ́ ́
  13. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̉ ́ ́ ́ ̀ ́ ̣ ̣ ́ ́ ̉ cua thuyêt minh bao cao tai chinh năm 2013 (phu luc sô 4) ta co thê thây trong ́   ̉ ̣ năm khoan muc TSCĐ hưu hinh co s ̃ ̀ ́ ự  biên đông manh me. Cu thê, trong năm ́ ̣ ̣ ̃ ̣ ̉   ̣ ̃ ̀ ư  XDCB hoan thanh nha c doanh nghiêp đa đâu t ̀ ̀ ̀ ửa vât kiên truc,  ph ̣ ́ ́ ương tiên ̣   ̣ ̉ ̣ vân tai truyên dân lam tăng 19,4 triêu đông. Ngoai ra, TSCĐ h ̀ ̃ ̀ ̀ ̀ ữu hinh tăng môt ̀ ̣  ̀ ̣ ̣ ̣ ́ ̣ phân la do điêu đông (đat 224,5 triêu đông). Trong năm 2013, gia tri TSCĐ cung ̀ ̀ ̀ ̃   ̣ ̉ ̣ ́ ̣ ̣ ̉ bi giam đi do môt sô hoat đông khâu hao, thanh ly, hay do chuyên thanh công cu ́ ́ ̀ ̣  ̣ ̣ ̣ ̉ ̉ ̣ dung cu; cu thê giam 196 triêu đông. Nhin chung, s ̀ ̀ ự biên đông trên la h ́ ̣ ̀ ợp ly, co ́ ́  ̉ ̣ ược đôi v thê châp nhân đ ́ ́ ơi doanh nghiêp. ́ ̣ TSCĐ vô hinh ̀ ơi điêm cuôi năm 2013 so v ̀  cung gia tăng vao th ̃ ̀ ̉ ́ ới cuôi 2012 ́   nhưng vơi tôc đô châm h ́ ́ ̣ ̣ ơn (chi tăng 3,88%), chu yêu la do trong năm doanh ̉ ̉ ́ ̀   ̣ ược điêu đông hê thông phân mêm vi tinh (378 triêu đông), không chi nghiêp đ ̀ ̣ ̣ ́ ̀ ̀ ́ ̣ ̀ ̉  ̣ ̉ ̣ ̀ ̣ ̃ ̀ ̣ ̀ ̀ ̉ ́ ̣ vây khoan muc nay tăng nhe cung la do môt phân tai san cô đinh vô hinh bi ̀ ̣  ̉ ̀ ̣ ̣ ̣ ̣ ̉ ̀ ̉ ̣ ̀ ̣ ̣ chuyên thanh công cu dung cu (cu thê lam giam 43,3 triêu đông) – (phu luc sô 4). ́   ̀ ư thêm TSCĐ thuê TC (chiêm 2,8% trong tông tai san), Năm 2013, công ty đâu t ́ ̉ ̀ ̉   ̉ ̣ ̀ ̣ tuy nhiên năm 2012 thi khoan muc nay lai không đ ̀ ược chu trong. Công ty đang ́ ̣   ̀ ̀ ̀ ́ ̀ ̀ ́ ̀ ̣ dân hinh thanh cac công trinh thanh cac công trinh XDCB, thu hep quy mô cac ́  công trinh XDCB d ̀ ở dang năm 2013 so vơi 2012.  ́ ̣ ̉ ̉ ́ ̀ ư vao XDCB d Cu thê, cuôi năm 2012, ty suât đâu t ́ ̀ ở dang chiêm 7,49% thi ́ ̀  ́ ́ ́ ̀ ̉ ̀ ̉ đên cuôi 2013, con sô nay chi con 5,68%, giam 1,81% so v ơi cuôi 2012. Ty suât ́ ́ ̉ ́  ̀ ư  TC dai han tăng nhe (t đâu t ̀ ̣ ̣ ương  ưng tăng 0,11%) măc du sô tuyêt đôi vê ́ ̣ ̀ ́ ̣ ́ ̀  ̉ ̀ ư TC dai han không tăng la do tông tai san năm 2013 co s khoan đâu t ̀ ̣ ̀ ̉ ̀ ̉ ́ ự  giam sut ̉ ́  so vơi 2012. Điêu nay cho thây tinh hinh hoat đông cua công ty ch ́ ̀ ̀ ́ ̀ ̀ ̣ ̣ ̉ ưa đat hiêu ̣ ̣   ̉ ́ ̉ ́ ́ ̉ qua, cac ty sô trên co anh hưởng không nho đên đanh gia tinh hinh san xuât ̉ ́ ́ ́ ̀ ̀ ̉ ́  nhưng năm sau…  ̃ Đanh gia tinh hinh s ́ ́ ̀ ̀ ử dung vôn  ̣ ́ Bảng phân tích (trang sau) ̀ ̀ ̉ ́ ̣ : Vê tai san ngăn han
  14. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̀ ̀ ương đương tiên ­ Tiên va t ̣ ơi điêm cuôi năm 2013 đat 158 ty đông ̀  tai th ̀ ̉ ́ ̣ ̉ ̀   (71,40%)  tăng so vơi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012 (chi đat 92 ty đông). Điêu nay thê ̀ ̉ ́ ̉ ̣ ̉ ̀ ̀ ̀ ̉  ̣ ̣ ́ ̉ ̉ ̣ ́ ̉ ợ  khi đên han băng cac khoan hiên doanh nghiêp co kha năng tra môt sô khoan n ́ ̣ ̀ ́ ̉   ̀ ̀ ương đương tiên cua minh. Tuy nhiên, con sô nay co gi tiên va t ̀ ̉ ̀ ́ ̀ ́ ới han nên viêc ̣ ̣   ̉ ́ ử dung h quan ly, s ̣ ợp ly la rât cân thiêt đê đam bao kha năng thanh toan trong dai ́ ̀ ́ ̀ ́ ̉ ̉ ̉ ̉ ́ ̀  ̣ ̣ han cho doanh nghiêp. Bang 2.2.2 phân tich s ̉ ́ ự biên đông va c ́ ̣ ̀ ơ câu phân bô vôn ng ́ ̉ ́ ắn hạn 31/12/2013 31/12/2012 Chênh lêch ̣ Tỷ  Tỷ  CHI TIÊU ̉ Ty lê ̉ ̣  Sô tiên (đông) ́ ̀ ̀ trong ̣   Sô tiên (đông) ́ ̀ ̀ trong ̣   Sô tiên (đông) ́ ̀ ̀ (%) (%) (%) A­ TAI SAN NGĂN HAN ̀ ̉ ́ ̣ 11.528.186.938 4,37 38.820.919.767 12,23  (27.292.732.829) ­70,30 I. Tiên va cac khoan t ̀ ̀ ́ ̉ ương  157.717.062 1,37 92.017.845 0,24  65.699.217  71,40 đương tiên ̀ 1­ Tiêǹ 157.717.062 100,00 92.017.845 100,00  65.699.217  71,40 III­ Cac khoan PT ngăn han ́ ̉ ́ ̣ 5.622.498.554 48,77 10.328.928.914 26,61  (4.706.430.360) ­45,57 ̉ ̉ 1. Phai thu cua khach hang ́ ̀ 3.221.916.975 57,30 5.347.419.487 51,77  (2.125.502.512) ­39,75 ̉ ươc cho ng 2. Tra tr ́ ươi ban ̀ ́ 2.398.803.579 42,66 4.974.127.848 48,16  (2.575.324.269) ­51,77 ́ ̉ 5. Cac khoan phai thu khac̉ ́ 1.778.000 0,03 7.381.579 0,07  (5.603.579) ­75,91 IV­ Hang tôn kho ̀ ̀ 5.607.835.731 48,64 27.645.412.146 71,21  (22.037.576.415) ­79,72 1. Hang tôn kho ̀ ̀ 5.607.835.731 100,00 27.645.412.146 100,00  (22.037.576.415) ­79,72 V­ Tai san ngăn han khac ̀ ̉ ́ ̣ ́ 140.135.591 1,22 754.560.862 1,94  (614.425.271) ­81,43 ́ ̉ ươc ngăn han 1. Chi phi tra tr ́ ́ ̣ 124.757.205 89,03  124.757.205  ­ ̀ ̉ ́ ̣ 4. Tai san ngăn han khac ́ 15.378.386 10,97 536.925.058 71,16  (521.546.672) ­97,14 ̉ ̉ ́ ̣  cuôi năm 2013 co s ­ Cac khoan phai thu ngăn han ́ ́ ́ ự giam manh (45,57%) ̉ ̣   so vơi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012. Cuôi năm 2012 no đat h ̀ ̉ ́ ́ ́ ̣ ơn 10 ty đông nh ̉ ̀ ưng   ̉ ̉ ̀ sang cuôi 2013 con sô nay giam xuông con 5,6 ty đông. Ch ́ ́ ̀ ́ ̀ ứng to nguôn vôn bi ̉ ̀ ́ ̣  ̣ ̉ ̣ ́ ự giam sut. Xem xet chi tiêt ta thây: chiêm dung cua doanh nghiêp co s ́ ̉ ́ ́ ́ ́ ̉ ̉ .+Phai thu cua khach hang ́ ̉ ̣ ̀   chiêm ty trong l ́ ơn (57,30%) trong tông cac ́ ̉ ́  ̉ ̉ ́ ̉ khoan phai thu, cuôi năm 2013 no giam h ́ ơn 2 ty đông (39,75%) so v ̉ ̀ ơi cuôi ́ ́  2012, chưng to vôn bi chiêm dung đa đ ́ ̉ ́ ̣ ́ ̣ ̃ ược doanh nghiêp thu hôi, viêc nay tranh ̣ ̀ ̣ ̀ ́   ̣ ứ đong va rui ro mât vôn cho doanh nghiêp. gây tinh trang  ̀ ̣ ̀ ̉ ́ ́ ̣ ̉ ươc cho ng +Tra tr ́ ươi ban ́ ̉ ̣ ̀ ́  cung chiêm ty trong t ̃ ương đôi cao trong c ́ ơ câu ́  ̉ ̉ ̀ ̉ ̀ ́ ̣ ̉ ̣ ở cuôí  cac khoan phai thu (42,66% cuôi 2013), va chi tiêu nay tiêp tuc giam manh  ́ ́ năm 2013 so vơi 2012 (giam 2,6 ty đông t ́ ̉ ̉ ̀ ương  ưng giam 51,77%), cac khoan ́ ̉ ́ ̉  
  15. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̉ ̉ ̣ phai thu khac cung giam 5,6 triêu đông ch ́ ̃ ̀ ưng to vôn bi chiêm dung chu yêu vân ́ ̉ ́ ̣ ́ ̣ ̉ ́ ̃  ̣ ̀ ̣ ươc hang, vât t tâp trung vao đăt tr ́ ̀ ̣ ư  nhưng co xu h ́ ương giam. Điêu nay giup ́ ̉ ̀ ̀ ́  ̣ ́ ược rui ro trong thanh toan. doanh nghiêp tranh đ ̉ ́ ­Hang tôn kho ̀ ̀ ́ ̉ ̣  chiêm ty trong t ương đôi l ́ ơn trong c ́ ơ câu tai san ngăn han, ́ ̀ ̉ ́ ̣   ̣ ̉ ̀ đat 5,6 ty đông cuôi 2013, va co xu h ́ ̀ ́ ương giam manh ca vê sô tuyêt đôi (22 ty ́ ̉ ̣ ̉ ̀ ́ ̣ ́ ̉  ̀ ̀ ́ ương đôi (giam 79,72%) so v đông) va sô t ́ ̉ ơi cuôi năm 2012. Hang tôn kho giam ́ ́ ̀ ̀ ̉   ̣ manh nh ư  vây co thê la do: công ty chu đông ban than d ̣ ́ ̉ ̀ ̉ ̣ ́ ự  tữ cho Tông công ty ̉   theo đơn gia giao khoan, kha năng tiêu thu than trên thi tr ́ ́ ̉ ̣ ̣ ương tăng manh. ̀ ̣ Bảng 2.2.3 Phân tích sự biến động và cơ cấu phân bổ vốn dài hạn 31/12/2013 31/12/2012 Chênh lệch Tỷ  Tỷ  Chỉ tiêu Tỷ lệ  Số tiền (đồng) trọng  Số tiền (đồng) trọng  Số tiền (đồng) (%) (%) (%) B­ TAI SAN DAI HAN ̀ ̉ ̀ ̣ 252.110.176.418 95,63 278.638.033.105 87,77  (26.527.856.687) ­9,52 II­ Tai san cô đinh ̀ ̉ ́ ̣ 241.586.263.239 95,83 270.490.675.301 97,08  (28.904.412.062) ­10,69 ̀ ̉ 1.Tai san cô đinh h́ ̣ ữu hinh ̀ 196.480.397.461 81,33 224.286.776.519 82,92  (27.806.379.058) ­12,40 ̀ ̉ ́ ̣ 2. Tai san cô đinh thuê tai chinh ̀ ́ 7.372.254.944 3,05 ­ 0,00  7.372.254.944  ̀ ̉ ́ ̣ 3. Tai san cô đinh vô hinh ̀ 22.756.456.953 9,42 22.435.700.000 8,29  320.756.953  1,43 4. Chi phi XDCB d ́ ở dang 14.977.153.881 6,20 23.768.198.782 8,79  (8.791.044.901) ­36,99 IV­ Cac khoan  ́ ̉ ĐTTC dai han ̀ ̣ 1.800.000.000 0,71 1.800.000.000 0,65  ­    0,00 ̀ ư dai han khac 3. Đâu t ̀ ̣ ́ 1.800.000.000 100,00 1.800.000.000 100,00  ­    0,00 V. Tai san dai han khac ̀ ̉ ̀ ̣ ́ 8.723.913.179 3,46 6.347.357.804 2,28  2.376.555.375  37,44 ́ ̉ ươc dai han 1.Chi phi tra tr ́ ̀ ̣ 7.314.696.179 83,85 4.543.422.029 71,58  2.771.274.150  61,00 ̀ ̉ ̀ ̣ 3. Tai san dai han khac ́ 1.409.217.000 16,15 1.803.935.775 28,42  (394.718.775) ­21,88 TÔNG CÔNG TAI SAN ̉ ̣ ̀ ̉ 263.638.363.356 100,00 317.458.952.872 100,00  (53.820.589.516) ­16,95 ̉ ́ ̉ ̀ ̉ ở thơi điêm cuôi năm 2013 đat gân Qua bang phân tich ta thây tông tai san  ́ ̀ ̉ ́ ̣ ̀  ̉ ̀ ̉ 264 ty đông, giam 53,4 t ỷ  đông (t ̀ ương  ưng giam 16,95 lân) so v ́ ̉ ̀ ơi th ́ ơi điêm ̀ ̉   ̉ ́ ̀ ̉ ̀ ̉ ́ ̣ cuôi năm 2012. Trong đo, chu yêu la giam tai san ngăn han. C ́ ́ ơ câu phân bô vôn ́ ̉ ́  ̉ cung thay đôi theo xu h ̃ ương tăng đâu t ́ ̀ ư vao tai san dai han, ty trong đâu t ̀ ̀ ̉ ̀ ̣ ̉ ̣ ̀ ư vao ̀  ̀ ̉ ̀ ̣ ̣ ̉ tai san dai han cuôi năm 2013 đat 95,63% tăng đang kê so v ́ ́ ới thời điêm cuôi năm ̉ ́   ̉ ̣ ̀ ̀ ưng to quy mô tai san đang đ 2012 (chi đat 87,77%). Điêu nay ch ́ ̉ ̀ ̉ ược mở  rông, ̣   ̀ ơ sở đê m đây la c ̉ ở rông quy mô kinh doanh va nâng cao năng l ̣ ̀ ực canh tranh cho ̣   ̣ ́ ơi môt doanh nghiêp san xuât khai thac than nh doanh nghiêp. Đôi v ́ ̣ ̣ ̉ ́ ́ ư 790 thi c ̀ ơ  ́ ̀ ̉ ̀ ̀ ̉ ̀ ̣ ̀ ̀ ̀ ợp ly. Đi sâu vao phân tich đanh câu tai san thiên vê tai san dai han la hoan toan h ́ ̀ ́ ́   ́ ̣ gia ta nhân thây: ́
  16. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̀ ̀ ̉ ̀ ̣ : Vê tai san dai han ̀ ̉ ́ ̣   chiêm ty trong l Tai san cô đinh ́ ̉ ̣ ơn trong c ́ ơ  câu tai san dai han (chiêm ́ ̀ ̉ ̀ ̣ ́   95,83% cuôi năm 2013), co xu h ́ ́ ương gi ́ ảm trong năm 2013 (giảm 28,9 ty đông), ̉ ̀   chưng to công ty đã đi ́ ̉ ều chỉnh cơ cấu vốn so với năm 2012. Cụ thể, cơ câu vôn ́ ́  ̀ ̣ ̣ ̀ ư  vao tai san cô đinh gi dai han tâp trung đâu t ̀ ̀ ̉ ́ ̣ ảm dần, thay vào đó là việc tăng  lên của các khoản thuê TC hay TSCĐ vô hình phuc vu cho nhu câu san xuât kinh ̣ ̣ ̀ ̉ ́   ̀ ̉ ́ doanh la chu yêu. Đi sâu vào phân tích ta thấy: ­ Cuôi năm 2013,  ́ ̀ ̉ ́ ̣ tai san cô đinh hưu hinh ́ ̉ ̣ ̉ ́ ̃ ̀  chiêm ty trong chu yêu trong cơ  ́ ̀ ̉ ́ ̣ ̣ ̉ ̀ ̀ ̉ câu tai san cô đinh (81,33%) đat 196 ty đông va giam đi 12,40% so v ơi th ́ ơi điêm ̀ ̉   ̣ ̉ ̀ ̉ ̣ ̣ ̉ ́ ̣  cuôi năm 2012 (đat 224 ty đông, ty trong đat 82,92%). Điêu nay chu yêu do môt ́ ̀ ̀ ́ ̀ ̉ ́ ̣ sô tai san cô đinh h ưu hinh cua công ty gia tri con lai thâp do đa hêt th ̃ ̀ ̉ ́ ̣ ̀ ̣ ́ ̃ ́ ời gian   ̉ khâu hao, anh h ́ ưởng cua hao mon h ̉ ̀ ưu hinh va vô hinh gây ra.  ̃ ̀ ̀ ̀ ̀ ̉ ́ ̣ ́  năm 2013 được công ty chu trong đâu t ­Tai san cô đinh thuê tai chinh ̀ ́ ̣ ̀ ư  ́ ̉ ̉ ̣ (năm 2012 không co chi tiêu nay). Không chi vây chi phi xây d ̀ ́ ựng cơ  ban d ̉ ở   ̣ ̉ ̣ ̉ dang lai giam, đat 14,9 ty cuôi năm 2013 trong khi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012 con ̀ ̉ ́   ̉ ̀ ̉ ̉ ̀ sô nay la 23,7 ty đông (giam 8,8 ty đông, t ́ ̀ ̀ ương  ưng giam 36,99%) ch ́ ̉ ưng to ́ ̉  ̣ ̃ ̣ ́ ượng vôn dai han vao cac công trinh XDCB, thay vao doanh nghiêp đa han chê l ́ ̀ ̣ ̀ ́ ̀ ̀  ́ ̀ ̉ ̀ ư vao tai san cô đinh thuê tai chinh phuc vu hoat đông san xuât kinh đo la đê đâu t ̀ ̀ ̉ ́ ̣ ̀ ́ ̣ ̣ ̣ ̣ ̉ ́   doanh. ­ Nguôn hinh thanh TSDH tăng lên con do năm 2013 phat sinh  ̀ ̀ ̀ ̀ ́ ́ ̉   cac khoan ̀ ư TC dai han đâu t ̀ ̣  (1,8 ty đông), va do môt sô khoan  ̉ ̀ ̀ ̣ ́ ̉ chi phi tra tr ́ ̉ ươc dai han ́ ̀ ̣  là  ̉ ́ ́ ̉ ươc dai han đat 7,3 ty đông, tăng 2,7 ty so chu yêu (cuôi năm 2013, chi phi tra tr ́ ́ ̀ ̣ ̣ ̉ ̀ ̉   vơi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012). Điêu nay cho thây vôn cua doanh nghiêp bi chiêm ̀ ̉ ́ ̀ ̀ ́ ́ ̉ ̣ ̣ ́   ̣ dung đa tăng trong năm 2013, ch ̃ ưng to doanh nghiêp co thê đang coi trong m ́ ̉ ̣ ́ ̉ ̣ ở   ̣ ̣ ̣ ́ ơi cac doanh nghiêp khac trong cung  rông quan hê, tao uy tin v ́ ́ ̣ ́ ưng vât t ́ ̣ ư  hang ̀   ́ ̣ ́ ̣ ợp tac lâu dai.  hoa, tao môi quan hê h ́ ̀ Kêt luân ́ ̣ : Trong tinh hinh phat triên chung cua nganh t ̀ ̀ ́ ̉ ̉ ̀ ương đôi kho khăn, ́ ́   ̃ ́ ́ ử dung vôn nghiêng vê đâu t công ty TNHH MTV 790 đa bô tri s ̣ ́ ̀ ̀ ư vao TSDH, ma ̀ ̀ 
  17. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̉ ́ ̀ ́ ̉ chu yêu la cac khoan TSCĐ hữu hinh nh ̀ ư vây la có th ̣ ̀ ể coi là hợp ly đ ́ ối với môṭ   ̣ ̉ doanh nghiêp khai thác, san xuât than. Ph ́ ương phap khâu hao TSCĐ theo đ ́ ́ ường   ̉ ̣ ̀ ́ ̉ ̣ ̀ ̣ ́ ới cac tài thăng giup doanh nghiêp thu hôi vôn ôn đinh, đêu đăn, tuy nhiên, đôi v ́ ́   sản, may moc thiêt bi đa gân hêt th ́ ́ ́ ̣ ̃ ̀ ́ ời han khâu hao nên chu đông thanh ly, mua ̣ ́ ̉ ̣ ́   mơi đê đam bao kha năng san xuât liên tuc, không bi gian đoan, tranh anh h ́ ̉ ̉ ̉ ̉ ̉ ́ ̣ ̣ ́ ̣ ́ ̉ ưởng   ̣ ̉ ̣ đên năng suât lao đông cua doanh nghiêp.  ́ ́ ̉ ̣ Không chi vây, Cửa Ông la đia ban khai thac co đia hinh không mây thuân ̀ ̣ ̀ ́ ́ ̣ ̀ ́ ̣   lợi, viêc đâu t ̣ ̀ ư xe chuyên chở công nhân viên, ngươi lao đông đên công tr ̀ ̣ ́ ương ̀   ́ ̉ ̉ ̉ la cân thiêt đê đam bao th ̀ ̀ ơi gian va kip tiên đô lao đông, lai đam bao an toan cho ̀ ̀ ̣ ́ ̣ ̣ ̣ ̉ ̉ ̀   công nhân toan công tr ̀ ương. Chinh sach tin dung th ̀ ́ ́ ́ ̣ ương mai cung cân chu trong ̣ ̃ ̀ ́ ̣   đi đôi vơi công tac quan tri va thu hôi n ́ ́ ̉ ̣ ̀ ̀ ợ đê đam bao giam thiêu rui ro mât vôn ̉ ̉ ̉ ̉ ̉ ̉ ́ ́  trong thanh toan. ́ Qua những đánh giá sơ  bộ  về  tình hình huy động và sử  dụng vốn và số  liệu trên báo cáo tài chính có thể  nhận thấy công ty đang áp dụng mô hình tài  trợ  thứ  ba:  Toàn bộ  TSCĐ và một phần TSLĐ thường xuyên được đảm bảo   bằng nguồn vốn thường xuyên và toàn bộ TSLĐ tạm thời được đảm bảo bằng   nguồn vốn tạm thời. Về  lợi thế, việc sử  dụng mô hình này sẽ  giúp doanh  nghiệp tiết kiệm chi phí sử  dụng vốn, việc sử  dụng vốn sẽ  được linh hoạt   hơn. Tuy nhiên, khi sử dụng mô hình này doanh nghiệp cũng cần sự năng động  trong tổ chức nguồn vốn, vì áp dụng mô hình này, khả  năng gặp rủi ro sẽ  cao   hơn. II.3. Vê tinh hinh huy đông va s ̀ ̀ ̀ ̣ ̀ ử  dung vôn băng tiên cua công ty TNHH ̣ ́ ̀ ̀ ̉   MTV 790. ́ ̃ ́ ̀ ̀ ̀ ử dung tiên cung la môt cach đê đanh gia Phân tich diên biên nguôn tiên va s ̣ ̀ ̃ ̀ ̣ ́ ̉ ́ ́  ̣ ̀ ử dung vôn băng tiên diên ra trong môt ky hoat đông cua tinh hinh huy đông va s ̀ ̀ ̣ ́ ̀ ̀ ̃ ̣ ̀ ̣ ̣ ̉   công ty.  ̉ ́ ̀ ́ ̀ ̣ ợp va phân loai cac khoan muc Đê tiên hanh phân tich đanh gia cân tâp h ́ ́ ̀ ̣ ́ ̉ ̣   ̉ trên bang cân đôi kê toan: ̀ ̉ ̣ ́ ́ ́  đâu la khoan muc lam tăng tiên, đâu la diên biên ̀ ̀ ̀ ̃ ́ 
  18. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp nguôn,…T ̀ ừ đo, co thê đanh gia vê quy mô cung nh ́ ́ ̉ ́ ́ ̀ ̃ ư  tinh hinh biên đông cua ̀ ̀ ́ ̣ ̉   chung d ́ ựa trên sô liêu trong bang phân tich. Đi sâu vao tim hiêu ta co bang: ́ ̣ ̉ ́ ̀ ̀ ̉ ́ ̉   (trang sau). ̉ ́ ̉ ́ ́ ơ  bô vê tinh hinh huy đông va s Qua bang phân tich ta co thê đanh gia s ́ ̣ ̀ ̀ ̀ ̣ ̀ ử   ̣ ̀ ̉ dung vôn băng tiên cua công ty TNHH MTV 790 nh ́ ̀ ư sau: ̀ ử dung tiên Vê s ̣ ̀ :  Quy mô sử dung tiên cua công ty TNHH MTV 790 trong năm 2013 đa tăng ̣ ̀ ̉ ̃   ̉ ̀ 69 ty đông so v ơi đâu năm. Trong đo, chu yêu la do  ́ ̀ ́ ̉ ́ ̀ tra b ̉ ơt n ́ ợ nha cung câp ̀ ́  27,4  ̉ ̀ ̉ ̣ ty đông, chiêm ty trong 39,66% s ́ ử  dung tiên; giam ̣ ̀ ̉  ngươi mua tra tiên tr ̀ ̉ ̀ ươć   ̉ ̀ ̉ ̣ 20,8 ty đông, chiêm ty trong 30,09% s ́ ử dung tiên; tăng TSCĐ thuê tai chinh 7,4 ̣ ̀ ̀ ́   ̉ ̀ ̉ ̣ ty đông, chiêm ty trong 10,67%. S ́ ự gia tăng đâu t ̀ ư  vao TSCĐ thuê tai chinh va ̀ ̀ ́ ̀  ́ ̀ ̉ ́ ̣ ́ ̀ ̉ ̣ ̣ ̣ ̣ ̉ cac tai san ngăn han khac la đê phuc vu cho hoat đông san xuât kinh doanh ́   thương xuyên cua doanh nghiêp.  ̀ ̉ ̣ Sự  giam xuông cua  ̉ ́ ̉ tra n ̉ ợ ngươi ban ̉ ngươi mua tra tiên tr ̀ ́  va khoan  ̀ ̀ ̉ ̀ ước  ́ ́ ừ chinh sach tin dung cua công ty. Công ty chu yêu giao khoan than xuât phat t ́ ́ ́ ̣ ̉ ̉ ́ ́   ̉ ́ ̣ ́ ̉ ́ ̣ cho Tông công ty Đông Băc nên viêc ban than chi co môt khach hang duy nhât la ́ ̀ ́ ̀  ̉ ̣ ̣ ̣ ư khac chiêm ty trong không l Tông công ty, cac hoat đông mua săm vât t ́ ́ ́ ́ ̉ ̣ ớn trong  cơ câu hoat đông cua công ty. Măt khac, viêc giam cac quy (quy đâu t ́ ̣ ̣ ̉ ̣ ́ ̣ ̉ ́ ̃ ̃ ̀ ư phat triên ́ ̉   ̉ ̉ ̀ ̉ ̣ ̉ ợ  vay ngăn han (giam 3,2 ty giam 2,4 ty đông – ty trong 3,47%) va cac khoan n ̀ ́ ́ ̣ ̉ ̉  ̉ ̣ ̉ ̉ ̉ đông – ty trong 4,63%) giup công ty giam thiêu khoan chi phi tai chinh cung nh ̀ ́ ́ ̀ ́ ̃ ư  ̉ ̉ ̉ giam rui ro thanh khoan trong t ương lai.  ́ ̉ ̀ ̀ ́ ̉ ̣ ̉ Tuy nhiên, cac chi tiêu nay con chiêm ty trong nho trong c ơ câu nguôn tiên. ́ ̀ ̀   ̉ ́ ̀ ̀ ́ ̣ ́ ̉ Chu yêu nguôn tiên biên đông do cac khoan tôn kho đ ̀ ược xử  ly va TSCĐ h ́ ̀ ữu  ̀ ̉ ̣ ̉ ̀ ̀ ̀ ̣ ́ ượng bań   hinh cua doanh nghiêp giam. Điêu nay la do doanh nghiêp thanh ly, nh ́ ́ ̉ ̀ ư  vao TSCĐ thuê tai chinh phuc vu qua trinh san xuât kinh TS, lây vôn đê đâu t ̀ ̀ ́ ̣ ̣ ́ ̀ ̉ ́   ̉ ̣ ̀ ̉ ̉ ̣ doanh cua doanh nghiêp, gop phân đam bao an toan lao đông nh ́ ̀ ờ phat hiên s ́ ̣ ớm   khi mê tan trong qua trinh khai thac. ́ ́ ̀ ́ Bang 2.3.1 phân tich diên biên nguôn tiên va s ̉ ́ ̃ ́ ̀ ̀ ̀ ử dung tiên ̣ ̀
  19. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp Đơn vi tinh : đông ̣ ́ ̀ Ty  ̉ Ty ̉ Sử dụ ng tiền Sô tiê ́ ̀n trọ ng  Diễn biến nguồn Sô tiê ́ ̀n trọ ng  (%) (%) Giả m các khoả n phả i thu  Tăng tiền 65.699.217 0,1    4.706.430.360 6,81 ngắn hạ n ́ ̉ ươc  Tăng chi phi tra tr ́       124.757.205 0,18 Giả m hàng tồn kho   22.037.576.415 31,89 ngắn hạ n Giả m thuê va ca ́ ̀ ́c khoả n  Tăng TSCĐ thuê TC    7.372.254.944 10,67       217.635.804 0,31 phả i thu NN Tăng TSCĐ vô hình       320.756.953 0,46 Giả m TSNH khác       521.546.672 0,75 ́ ̉ ươc da Tăng chi phi tra tr ́ ̀i     2.771.274.150 4,01 Giả m TSCĐ hưu hi ̃ ̀nh   27.806.379.058 40,23 hạ n Giả m chi phi ́XDCB dở  Giả m vay va n ̀ ợ ngắn hạ n    3.200.539.834 4,63    8.791.044.901 12,72 dang ̉ ơt n Tra b ́ ợ nha ̀ cung cấp   27.413.014.535 39,66 Giả m TSDH khác       394.718.775 0,57 Giả m ngươi mua tra tiê ̀ ̉ ̀n  Tăng phả i tra ng ̉ ươi lao  ̀   20.797.999.000 30,09       429.247.761 0,62 trươć độ ng Giả m thuê va ca ́ ̀ ́c khoả n  Tăng các khoả n phả i tra ̉    3.843.497.611 5,56    1.584.928.336 2,29 phả i nộ p NN phả i nộ p ngắn hạ n khác Tăng quy ̃ khen thưởng  Giả m chi phi pha ́ ̉ i trả         36.579.097 0,05       112.955.779 0,16 phúc lợi Tăng vốn đầu tư củ a chu s ̉ ở  Giả m quy đâ ̃ ̀u tư phát triể n    2.397.891.466 3,47       427.926.267 0,62 hưu ̃ Giả m vay va n ̀ ợ dài hạ n       142.000.000 0,21 Tăng phả i tra da ̉ ̀i hạ n nộ i bộ    2.083.401.927 3,01 Giả m quy d ̃ ự phòng tc       627.528.043 0,908 0 Tổ ng s ử dụ ng tiền 69.113.792.055 100 Tổ ng diễn biến nguồn tiền 69.113.792.055   100 ̣ ̣ ̉ Dong tiên hoat đông cua công ty ̀ ̀ ́ ́ ưu chuyên tiên tê cua công : theo bao cao l ̉ ̀ ̣ ̉   ̣ ̣ ty năm 2013 (phu luc 3) trong năm 2013, l ưu chuyên tiên thuân t ̉ ̀ ̀ ư hoat đông kinh ̀ ̣ ̣   ́ ự  tăng lên đang kê so v doanh co s ́ ̉ ơi năm 2012 ( tăng t ́ ừ ­59 ty đông năm 2012 ̉ ̀   ̉ ̀ lên 49,7 ty đông năm 2013). ̣ ̣ ̀ ư  cua doanh nghiêp lam thay đôi  Hoat đông đâu t ̉ ̣ ̀ ̉  ̣ ̣ dong tiên hoat đông (tăng t ̀ ̀ ừ ­100 ty đông lên ­48 ty đông) do trong năm công ty ̉ ̀ ̉ ̀   ̀ ư vao tai san cô đinh h gia tăng đâu t ̀ ̀ ̉ ́ ̣ ữu hinh (TSCĐ thuê tai chinh) va tai san vô ̀ ̀ ́ ̀ ̀ ̉   hinh (phân mêm kê toan).  ̀ ̀ ̀ ̣ ̣ ́ ́ Hoat đông tai chinh ̀ ̉ ̣ ́  cua doanh nghiêp cung lam thay ̃ ̀   ̉ ̉ ̉ ̣ ̉ ̣ ̣ đôi qua trinh luân chuyên cua dong tiên. Cu thê, dong tiên hoat đông tai chinh ́ ̀ ̀ ̀ ̀ ̀ ̀ ́   ̉ ừ 158,8 ty đông năm 2012 xuông con ­1,3 ty đông năm 2013.  giam t ̉ ̀ ́ ̀ ̉ ̀ ̉ ́ ̉ ự sut giam nay la do công ty tăng tiên chi tra cho Nguyên nhân chu yêu cua s ̣ ̉ ̀ ̀ ̀ ̉   ̉ ợ gôc vay (đat 63 ty đông năm 2013) do đo, cac khoan nay không đu cac khoan n ́ ́ ̣ ̉ ̀ ́ ́ ̉ ̀ ̉  ̉ ̀ ừ cho cac khoan tiên vay ngăn han, dai han nhân đ kha năng bu tr ́ ̉ ̀ ́ ̣ ̀ ̣ ̣ ược (62 tỷ  
  20. Tiểu luận môn học: nguồn lực tài chính doanh nghiệp ̀ ̃ ́ ̀ ̀ ̀ ̣ ̣ đông). Dân đên dong tiên thuân hoat đông tai chinh âm  ̀ ́ ở cuôi năm. L ́ ưu chuyên ̉   ̀ ̉ ́ ự tăng lên so với 2012. Cu thê, năm tiên thuân trong ky cua công ty năm 2013 co s ̀ ̀ ̣ ̉   ̀ ̣ ̀ ̉ ̀ ̣ 2013 la 65,7 triêu đông, năm 2012 chi la ­274 triêu đông. Điêu nay cho thây, năm ̀ ̀ ̀ ́   2013 lưu chuyên tiên d ̉ ̀ ương, cac khoan tiên măt thu vê đu bu đăp cho cac khoan ́ ̉ ̀ ̣ ̀ ̉ ̀ ́ ́ ̉   ̣ ̃ ́ ưng nô l chi ra trong ky. Doanh nghiêp đa co nh ̀ ̃ ̃ ực trong quan ly viêc huy đông va ̉ ́ ̣ ̣ ̀  sử dung vôn băng tiên. ̣ ́ ̀ ̀ Kêt luân ́ ̣ : Như  vây, công ty đa tiên hanh huy đông tiên t ̣ ̃ ́ ̀ ̣ ̀ ừ nguôn vôn bên ̀ ́   ̀ ̀ ̉ ́ ̣ ̀ ̀ ược TCT phê duyêt va cung ngoai la chu yêu, moi nhu câu vôn băng tiên đêu đ ̀ ́ ̀ ̣ ̀   ưng vôn băng tiên. Do đo, hoat đông san xuât kinh doanh cua công ty luôn trong ́ ́ ̀ ̀ ́ ̣ ̣ ̉ ́ ̉   ̣ ́ ̣ ̀ ̣ ́ ̉ ̣ ̉ ̉ ́ ̀ ̉ ̣ trang thai liên tuc, đêu đăn, cac rui ro găp phai chu yêu la rui ro hê thông gây nên. ́   Nhưng nô l ̃ ̃ ực trong quan ly viêc huy đông va s ̉ ́ ̣ ̣ ̀ ử  dung vôn băng tiên cho thây ̣ ́ ̀ ̀ ́  nhưng tac đông tich c ̃ ́ ̣ ́ ực từ công tac quan ly cac khoan n ́ ̉ ́ ́ ̉ ợ  chiêm dung va n ́ ̣ ̀ ợ  bị   ̣ ̀ ̉ ̣ chiêm dung trong ky cua doanh nghiêp. ́  II.4. Vê tinh hinh công n ̀ ̀ ̀ ợ va kha năng thanh toan cua công ty TNHH MTV ̀ ̉ ́ ̉   790. Đanh gia tinh hinh công n ́ ́ ̀ ̀ ợ Bảng phân tích (trang sau) Căn cứ vao 2 bang phân tich trên,  ̀ ̉ ́ ta có thể  có những nhận định về  tinh ̀   hinh công n ̀ ợ cua công nh ̉ ư sau: Nhin chung công n ̀ ợ phai thu va công n ̉ ̀ ợ phai tra cuôi năm 2013 đêu giam ̉ ̉ ́ ̀ ̉   so vơi th ́ ơi điêm cuôi năm 2012 nh ̀ ̉ ́ ưng nhưng quy mô cua cac phai phai thu rât ̉ ́ ̉ ̉ ́  ̉ nho so v ơi quy mô cac khoan phai tra. Tai th ́ ́ ̉ ̉ ̉ ̣ ơi điêm cuôi năm trong môi đông tai ̀ ̉ ́ ̃ ̀ ̀  ̉ ̉ ̣ ̣ san công ty chi bi chiêm dung 0,02 đông nh ́ ̀ ưng ngược lai công ty lai đi chiêm ̣ ̣ ́   dung được nhưng 0,89 đông, cho thây quan hê tin dung th ̃ ̀ ́ ̣ ́ ̣ ương mai đôi v ̣ ́ ới cać   ̉ ́ ̣ ̣ ̉ ̣ bên cua công ty kha rông. Tôc đô luân chuyên vôn tin dung th ́ ́ ́ ương mai cua ̣ ̉   ̣ doanh nghiêp co xu h ́ ương tăng t ́ ừ 22,53 lân (năm 2012) lên 44,95 lân (năm ̀ ̀   2013). Tương ưng v ́ ơi no la năm 2013 ky thu hôi n ́ ́ ̀ ̀ ̀ ợ binh quân giam đi 8 ngay va ̀ ̉ ̀ ̀ 
ADSENSE

CÓ THỂ BẠN MUỐN DOWNLOAD

LV.01: Bộ Luận Văn Thạc Sĩ Quản Trị Kinh Doanh MBA
165 tài liệu
2069 lượt tải
THÔNG TIN
TRỢ GIÚP
HỖ TRỢ KHÁCH HÀNG
Theo dõi chúng tôi

Chịu trách nhiệm nội dung:

Nguyễn Công Hà - Giám đốc Công ty TNHH TÀI LIỆU TRỰC TUYẾN VI NA

LIÊN HỆ

Địa chỉ: P402, 54A Nơ Trang Long, Phường 14, Q.Bình Thạnh, TP.HCM

Hotline: 093 303 0098

Email: support@tailieu.vn

Giấy phép Mạng Xã Hội số: 670/GP-BTTTT cấp ngày 30/11/2015 Copyright © 2022-2032 TaiLieu.VN. All rights reserved.

 

Đồng bộ tài khoản
2=>2