Luận văn thạc sĩ Quản trị kinh doanh: Phân tích và đề xuất một số giải pháp cải thiện tình hình tài chính của Công ty TNHH một thành viên Hóa chất 21

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO<br /> TRƯỜNG ĐẠI HỌC BÁCH KHOA HÀ NỘI<br /> ------------<br /> <br /> NGUYỄN VĂN DANH<br /> <br /> PHÂN TÍCH VÀ ĐỀ XUẤT MỘT SỐ GIẢI PHÁP CẢI<br /> THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY<br /> TNHH MỘT THÀNH VIÊN HOÁ CHẤT 21<br /> <br /> CHUYÊN NGÀNH: QU ẢN TR Ị KINH DOANH<br /> <br /> LUẬN VĂN THẠC SĨ KỸ THUẬT<br /> <br /> NGƯỜI HƯỚNG DẪN :<br /> PGS.TS NGUYỄN ÁI ĐOÀN<br /> <br /> HÀ NỘI - 2014<br /> <br /> Luận văn thạc sỹ<br /> <br /> Trường: ĐHBK Hà Nội<br /> <br /> MỤC LỤC<br /> MỤC LỤC .................................................................................................................. 1<br /> DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT .......................................................................... 4<br /> DANH MỤC CÁC BẢNG .......................................................................................... 5<br /> DANH MỤC CÁC HÌNH ........................................................................................... 7<br /> PHẦN MỞ ĐẦU ......................................................................................................... 8<br /> 1.Lý do chọn đề tài ...................................................................................................... 8<br /> 2.Mục đích nghiên cứu của đề tài ................................................................................ 9<br /> 3. Đối tượng và phạm vi nghiên cứu ............................................................................ 9<br /> 4. Phương pháp nghiên cứu ......................................................................................... 9<br /> 5. Ý nghĩa khoa học và thực tiễn của đề tài ................................................................ 10<br /> 6. Kết cấu của luận văn .............................................................................................. 10<br /> Chương 1................................................................................................................... 11<br /> HỆ THỐNG CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ ..................................................................... 11<br /> TÀI CHÍNH VÀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP................................ 11<br /> 1.1. Cơ sở lý luận chung về tài chính và phân tích tài chính ....................................... 11<br /> 1.1.1.Về tài chính doanh nghiệp ............................................................................. 11<br /> 1.1.1.1. Khái niệm tài chính doanh nghiệp ......................................................... 11<br /> 1.1.1.2. Nhiệm vụ, vai trò, chức năng tài chính doanh nghiệp............................. 12<br /> 1.1.1.3. Nhiệm vụ của tài chính doanh nghiệp .................................................... 12<br /> 1.1.1.4. Vai trò của tài chính trong doanh nghiệp ............................................... 13<br /> 1.1.1.5. Chức năng của tài chính doanh nghiệp .................................................. 14<br /> 1.1.2. Các chỉ tiêu đánh giá tài chính doanh nghiệp ................................................ 15<br /> 1.1.2.1. Nhóm chỉ tiêu an toàn tài chính ............................................................. 15<br /> 1.1.2.2. Nhóm chỉ tiêu hiệu quả tài chính............................................................ 15<br /> 1.1.3. Các yếu tố ảnh hưởng đến tình hình tài chính doanh nghiệp ......................... 16<br /> 1.1.3.1. Những yếu tố bên trong.......................................................................... 16<br /> 1.1.3.2. Những yếu tố bên ngoài ......................................................................... 18<br /> 1.2. Phân tích tài chính doanh nghiệp ........................................................................ 19<br /> 1.2.1. Khái niệm, mục tiêu và ý nghĩa của phân tích tài chính doanh nghiệp .......... 19<br /> 1.2.1.1. Khái niệm .............................................................................................. 19<br /> 1.2.1..2. Mục tiêu................................................................................................ 19<br /> 1.2.1.3. Ý nghĩa .................................................................................................. 19<br /> 1.2.2. Đối tượng của phân tích tài chính doanh nghiệp ........................................... 21<br /> 1.2.3. Tổ chức công tác phân tích tài chính ............................................................ 22<br /> 1.2.4. Các loại hình phân tích tài chính .................................................................. 23<br /> 1.2.4.1. Căn cứ theo thời điểm kinh doanh.......................................................... 23<br /> 1.2.4.2. Căn cứ theo thời điểm lập báo cáo......................................................... 24<br /> 1.2.4.3. Căn cứ theo nội dung phân tích ............................................................. 24<br /> Học viên: Nguyễn Văn Danh<br /> <br /> 1<br /> <br /> Lớp QTKD2011B - VT1<br /> <br /> Luận văn thạc sỹ<br /> <br /> Trường: ĐHBK Hà Nội<br /> <br /> 1.3. Phương pháp phân tích tài chính ......................................................................... 25<br /> 1.3.1. Các bước trong quá trình tiến hành phân tích tài chính ................................. 25<br /> 1.3.1.1. Thu thập thông tin.................................................................................. 25<br /> 1.3.1.2. Xử lý thông tin ....................................................................................... 26<br /> 1.3.1.3. Dự đoán và ra quyết định ...................................................................... 26<br /> 1.3.1.4. Các thông tin cơ sở để phân tích hoạt động tài chính ............................. 26<br /> 1.3.1.4.1. Bảng cân đối kế toán (CĐKT – Balance sheet) ................................... 26<br /> 1.3.1.4.2. Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh (Income Statement) ................ 27<br /> 1.3.1.4.3. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ (Cash Flow).............................................. 29<br /> 1.3.2. Phương pháp phân tích tài chính .................................................................. 29<br /> 1.3.2.1. Phương pháp so sánh............................................................................. 30<br /> 1.3.2.2. Phương pháp tỷ lệ .................................................................................. 30<br /> 1.3.2.3. Phương pháp thay thế liên hoàn ............................................................ 31<br /> 1.3.2.4. Phương pháp Dupont............................................................................. 32<br /> 1.4. Nội dung phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp .......................................... 32<br /> 1.4.1. Phân tích khái quát tình hình tài chính qua các báo cáo tài chính .................. 32<br /> 1.4.2. Phân tích hiệu quả tài chính.......................................................................... 34<br /> 1.4.2.1. Phân tích khả năng sinh lời ................................................................... 34<br /> 1.4.2.2. Phân tích khả năng quản lý tài sản ........................................................ 35<br /> 1.4.3. Phân tích rủi ro tài chính .............................................................................. 38<br /> 1.4.3.1. Phân tích khả năng thanh khoản ............................................................ 38<br /> 1.4.3.2. Phân tích khả năng quản lý nợ............................................................... 40<br /> 1.4.4. Phân tích tổng hợp ....................................................................................... 41<br /> 1.4.4.1. Phân tích Dupont ................................................................................... 41<br /> 1.4.4.2. Phân tích đòn bẩy tài chính ................................................................... 44<br /> TÓM TẮT CHƯƠNG 1 ............................................................................................ 48<br /> Chương 2: ............................................................................................................................ 49<br /> <br /> PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH<br /> VIÊN HOÁ CHẤT21 ................................................................................................ 49<br /> 2.1. Khát quát chung về Công ty TNHH một thành viên Hóa chất 21 ........................ 49<br /> 2.1.1. Quá trình hình thành và phát triển của công ty ............................................. 49<br /> 2.1.2. Chức năng, nhiệm vụ của Công ty TNHH một thành viên Hoá chất 21. ......... 51<br /> 2.1.2.1. Nhiệm vụ Quốc phòng - An ninh ............................................................ 51<br /> 2.1.2.2. Nhiệm vụ sản xuất kinh doanh ............................................................... 51<br /> 2.1.3. Nhân sự và cơ cấu tổ chức............................................................................ 54<br /> 2.2. Phân tích tình hình tài chính của Công ty TNHH một thành viên Hóa chất 21 .............. 59<br /> 2.2.1. Phân tích khái quát tình hình tài chính qua các báo cáo tài chính .................. 59<br /> 2.2.1.1. Sự biến động của tài sản ........................................................................ 59<br /> 2.2.1.2. Cơ cấu tài sản ........................................................................................ 62<br /> 2.2.1.3. Sự biến động của nguồn vốn .................................................................. 65<br /> 2.2.1.4. Cơ cấu nguồn vốn .................................................................................. 69<br /> <br /> Học viên: Nguyễn Văn Danh<br /> <br /> 2<br /> <br /> Lớp QTKD2011B - VT1<br /> <br /> Luận văn thạc sỹ<br /> <br /> Trường: ĐHBK Hà Nội<br /> <br /> 2.2.1.5. Phân tích quan hệ cân đối tài chính ....................................................... 72<br /> 2.2.1.6. Phân tích biến động doanh thu, chi phí và lợi nhuận ............................. 74<br /> 2.2.2.2. Phân tích khả năng quản lý tài sản ........................................................ 83<br /> 2.2.3. Phân tích rủi ro tài chính .............................................................................. 87<br /> 2.2.3.1. Phân tích khả năng thanh khoản ............................................................ 87<br /> 2.2.3.2. Phân tích khả năng quản lý nợ............................................................... 89<br /> 2.2.4. Phân tích tổng hợp tình hình tài chính .......................................................... 90<br /> 2.2.4.1. Phân tích Dupont ................................................................................... 90<br /> 2.2.4.2. Phân tích các đòn bẩy tài chính ............................................................. 97<br /> TÓM TẮT CHƯƠNG 2 .......................................................................................... 102<br /> Chương 3................................................................................................................. 104<br /> ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN<br /> HÓA CHẤT 21 VÀ ĐỀ XUẤT CÁC BIỆN PHÁP CẢI THIỆN ............................. 104<br /> 3.1. Định hướng phát triển của Công ty trong những năm tới ............................... 104<br /> 3.2. Đánh giá chung về tình hình tài chính Công ty .............................................. 106<br /> 3.3. Đề xuất một số biện pháp cải thiện tình hình tài chính ...................................... 108<br /> 3.3.1. Giải pháp 1: Giảm chi phí hàng tồn kho ..................................................... 108<br /> 3.3.1.1. Cơ sở thực hiện giải pháp ................................................................... 108<br /> 3.3.1.2. Nội dung giải pháp .............................................................................. 109<br /> 3.3.1.3. Kết quả sau khi thực hiện giải pháp ..................................................... 109<br /> 3.3.2. Giải pháp 2: Đẩy mạnh công tác thu hồi các khoản phải thu khách hàng .......... 110<br /> 3.3.2.1. Cơ sở của giải pháp ............................................................................. 110<br /> 3.3.2.2 Nội dung của giải pháp ........................................................................ 111<br /> 3.3.2.3. Kết quả của giải pháp .......................................................................... 113<br /> 3.3.3. Giải pháp 3: Tiết kiệm chi phí giá vốn hàng bán, chi phí quản lý DN và chi phí bán<br /> hàng ..................................................................................................................... 114<br /> 3.2.3.1. Cơ sở thực hiện giải pháp .................................................................... 114<br /> 3.2.3.3. Nội dung giải pháp .............................................................................. 115<br /> KẾT LUẬN ............................................................................................................. 118<br /> 1. Nhận xét chung về tình hình tài chính doanh nghiệp ............................................ 118<br /> 2. Tính khả thi của các giải pháp ............................................................................. 119<br /> 3. Những hạn chế của quá trình phân tích ................................................................ 119<br /> 4. Kiến nghị ............................................................................................................. 119<br /> 5. Lời kết ................................................................................................................. 120<br /> DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO .............................................................. 122<br /> <br /> Học viên: Nguyễn Văn Danh<br /> <br /> 3<br /> <br /> Lớp QTKD2011B - VT1<br /> <br /> Luận văn thạc sỹ<br /> <br /> Trường: ĐHBK Hà Nội<br /> <br /> DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT<br /> CĐKT : Cân đối kế toán<br /> <br /> TĐT : Tương đương tiền<br /> <br /> DTT : Doanh thu thuần<br /> <br /> BQ : Bình quân<br /> <br /> KQKD : Kết quả kinh doanh<br /> <br /> CP : Chi phí<br /> <br /> LCTT : Lưu chuyển tiền tệ<br /> <br /> TNDN : Thu nhập doanh nghiệp<br /> <br /> LNST : Lợi nhuận sau thuế<br /> <br /> SX : Sản xuất<br /> <br /> KPT : Khoản phải thu<br /> <br /> LĐ : Lao động<br /> <br /> KPT : Khoản phải trả<br /> <br /> NCPT : Nghiên cứu phát triển<br /> <br /> GTGT : Giá trị gia tăng<br /> <br /> GĐ : Giám đốc<br /> <br /> TSBQ : Tài sản bình quân<br /> <br /> HC- HC : Hành chính Hậu cần<br /> <br /> TTS : Tổng tài sản<br /> <br /> XDCB : Xây dựng cơ bản<br /> <br /> TSLĐ : Tài sản lưu động<br /> <br /> TX : Thị xã<br /> <br /> ĐTNH : Đầu tư ngắn hạn<br /> <br /> SXKD : Sản xuất kinh doanh<br /> <br /> TSCĐ : Tài sản cố định<br /> <br /> ĐTTC : Đầu tư tài chính<br /> <br /> ĐTDH : Đầu tư dài hạn<br /> <br /> DP : Dự phòng<br /> <br /> VCSH : Vốn chủ sở hữu<br /> <br /> TSNH : Tài sản ngắn hạn<br /> <br /> VLĐR : Vốn lưu động ròng<br /> <br /> TSDH : Tài sản dài hạn<br /> <br /> VQTTS : Vòng quay tổng tài sản<br /> <br /> NPT : Nợ phải trả<br /> <br /> VQKPT : Vòng quay khoản phải thu<br /> <br /> DH : Dài hạn<br /> <br /> VQHTK : Vòng quay hàng tồn kho<br /> <br /> CSH : Chủ sở hữu<br /> <br /> TNHH : Trách nhiệm hữu hạn<br /> <br /> BH : Bán hàng<br /> <br /> DNNN : Doanh nghiệp nhà nước<br /> <br /> CCDV : Cung cấp dịch vụ<br /> <br /> NNH : Nợ ngắn hạn<br /> <br /> DN : Doanh nghiệp<br /> <br /> NDH : Nợ dài hạn<br /> <br /> CNV : Công nhân viên<br /> <br /> HTK : Hàng tồn kho<br /> <br /> HĐKD : Hoạt động kinh doanh<br /> <br /> MTV : Một thành viên<br /> <br /> HĐĐT : Hoạt động đầu tư<br /> <br /> TĐ : Tương đương<br /> <br /> Học viên: Nguyễn Văn Danh<br /> <br /> 4<br /> <br /> Lớp QTKD2011B - VT1<br /> <br />